不要再問缺不缺記憶體！群聯潘健成一句話駁供需反轉鬼故事：明年只有訂單不缺
全球記憶體市場近期雜音頻傳，引發相關族群股價大幅波動，NAND控制晶片大廠群聯（8299）執行長潘健成今日出席《遠見高峰會》時直言，市場無須過度揣測供需反轉，「不要再問缺不缺貨，就是缺了」，並強調明年記憶體市況依然吃緊，「明年什麼都缺，只有訂單不缺」。潘健成更透露，目前全球記憶體缺口已擴大至高階人工智慧系統，連xAI的系統VRAM與部分GPU系統都因嚴重不足而被迫將容量減半配置，產能吃緊程度可見一斑。
針對近期市場盛傳中國長鑫存儲推出新技術引發市場恐慌，以及台美韓晶片巨頭擬組聯盟抗衡等傳聞，潘健成駁斥這些都是「沒事在找故事寫」。
他形容「小朋友要出生，懷孕也要等9個月」，認為技術發表至實際量產的客觀落差，這些短期內不可能迅速轉化為有效產能，更直言即便產能開出，以目前的缺貨情況而言也是產業福音。對於跨國聯盟的傳言，他則直率表示同業競爭下，連台灣單一市場的廠商要聯合都不容易，更遑論涉及跨國合作，呼籲市場以理性產業邏輯看待，無須隨未經證實的消息起舞。
潘健成指出，當前記憶體供應吃緊已對整體產業造成顯著影響，除了高階運算系統降規運作，包含手機、筆記型電腦以至於各類消費性電子產品，皆面臨無貨可供的困境。在供需嚴重失衡的狀態下，群聯目前的營運挑戰已非爭取訂單，而是評估能否如期履約，他強調「現在不是訂單的問題，是敢不敢接這個訂單」，若輕率承諾而後續無法供貨恐將面臨違約賠償，因此供應鏈管理與產能承諾必須更加嚴謹。
面對近來資本市場大幅下修半導體與記憶體族群估值，群聯營收雖已連續10個月成長、9月單月突破300億元大關，股價仍難免受到大盤拖累。
對此，潘健成認為美、日、韓記憶體巨頭自高點回檔達6成，全球同業皆承受評價修正壓力，但隨著市場在雲端需求強勁之後，即將迎來地端AI需求的大爆發，面對短期的市場情緒與股價波動，群聯將持續專注於賺錢、深耕研發並擴展新產品線，建議投資人不妨抱持「wait and see」的心態靜待市場驗證。
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