大盤震盪 高股息ETF逆勢夯！小資族打造被動收入
2025年台灣高股息ETF，面臨成長動能落後、配息下滑雙重挑戰，不過在2026年出現轉機，戰爭、通膨與高利率下，穩健高ETF吸引資金停泊，小資族大方分享，穩定投入高息ETF 7年後，目前每月能領到1.5萬的被動收入，但其實買高股息ETF不能只看配息率，更應關注「總報酬」與「填息能力」。
他靠高息ETF月領萬元 再跟上AI科技股狂潮
年僅30歲的曾超群擁有7年股齡，靠著穩健扎實的投資計畫，已成功建立起每月被動收入。他表示，一開始設定的目標，是希望每支ETF每月能領到5000元，慢慢累積增加後，現在大概可以領到1萬多元。他認為投資要能夠心態穩定，需要累積很長的時間。曾超群也提到，如果要累積到每月4萬元的股息，就需要再花一倍的時間，但他相信複利曲線的效應，後面應該會越來越快。
曾超群分享自己的投資組合，他自組月月配現金流，布局00878共50張、0056共23張、00919共5張，總投入成本約200萬元，是堅定的高股息ETF支持者。不過他也坦言，在先前AI浪潮下，讓他把一筆資金轉入報酬出色的半導體ETF。他表示，去年AI題材很夯，所以賣了大部分的00919，轉而買入00830。目前他的投資組合中，高股息約占65%，市值型或AI題材則占35%。
曾超群說明現在的做法，是把每個月領到的股息拿去投入市值型ETF，這樣市值型不論漲或跌，他比較不會擔心，因為畢竟不是從自己的本金挖出來的，漲跌起伏就比較能夠承受。他也表示每個月領到1萬至2萬元的股息，讓他感到很開心，會再把股息投入繼續滾動，之後也將繼續加碼，希望足以支付租金或房貸。
另一位小資族Ren則是在股海外圍觀望許久，直到最近才入場的小白。目前投入市值型與高股息ETF的比例約為1比1，決定嚴格實行定期定額的計畫。Ren表示，當時是希望不要把，所有的雞蛋放在同一個籃子裡面。對於投資目標，Ren認為只要超過，定期存款的報酬就算是賺的，最好還是可以超過每年的通膨。
雖然近期台股遇到一波修正，報酬率轉負，但並不影響Ren的心情。Ren表示，希望等到想要退休的時候，這筆錢可以拿出來運用，甚至也許可以讓每年有固定的被動收入，讓生活好過一點。
戰爭通膨與高利率下 「穩健高息股」悄悄崛起
受到中東戰火及利率政策變數衝擊，指數上沖下洗，配息產品對穩健型投資人來說仍具一定吸引力。分析師陳武傑表示，好像高股息ETF沒有那麼香，其實是一種錯覺。從單純市場規模來看，2025年整體高股息ETF已經逼近2兆元的水位。他指出，只是主動型的成長型ETF在過去2025年的表現確實太亮眼，嚴格說起來只是市場上大家情緒上的改變而已。
攤開幾檔人氣高股息ETF的年化配息率、殖利率及總報酬率來看，可以發現有幾檔的數字相當漂亮，但專家也提醒，高殖利率並不等於高報酬率，需觀察多項指標進行全面評估。存股達人陳重銘表示，高股息ETF最主要的配息來源，就是成分股的配息跟資本利得。他強調，最主要還是要去看成分股是怎麼挑選的，這是最重要的，因為息的來源就是成分股，所以要去看指數的設定。
陳重銘也提醒，高股息ETF要小心出現「配本金」的虛胖現象，投資人也普遍存在「配息即收益」的誤解。他指出，只要配超過5%，基本上就不是很正常了，因為成分股的息大概就是5%左右，目前大盤的殖利率也差不多，所以只要看到配超過5%、6%，甚至10幾%的，一定會拿資本利得來配。他建議投資人挑選的成分股，都要是配息很好的，這樣才會拿到很多息，但光配息還不夠，還要填息表現好的。
高股息ETF具備防禦特性，成為這波股災中的避風港，只是投資心態也要穩定，想達到配息足夠支付房租的水位，也需要投入一段時間與資本。