群聯潘健成：明年Flash供應緊　供過於求「想法太天真」

群聯電子執行長潘健成今（4）日表示，快閃記憶體（Flash）明年供應「真的很緊張」。他指出，市場近期雜音不少，有人認為記憶體擴產後可能供過於求，但從AI基礎建設持續擴張來看，「擴產後一、兩年就供過於求的想法過於天真。」

群聯執行長潘健成今（4）日出席SEMICON科技大師論壇，會後受訪表示，近期與兩家Flash供應商開會，對方已透露明年缺口相當大。他指出，若大廠如台積電持續擴建晶圓廠，而且大量產能都投入AI生態系，無論DRAM、Flash和電力等資源都會跟著吃緊。

潘健成指出，尤其伺服器運算後產生大量資料，最終仍需要儲存在固態硬碟（SSD）中，而SSD大部分使用Flash，因此AI帶來的儲存需求相當可觀。

他指出，Flash價格從低點至今，零組件價格已經漲了約10倍，系統產品價格也因此大幅提高，消費電子市場已受到影響。對於近期價格漲勢趨緩，潘健成認為反而是好事，「不要再漲了，價格一直漲，產業會死掉。」他也認為，記憶體廠毛利率已超過80%，價格若持續上漲並非健康現象。

對於記憶體廠近期營收年增幅度很高、但月增趨緩，潘健成分析，模組廠要取得大量貨源並不容易，在供給緊張下，業者一方面希望趕快接單出貨，另一方面又必須考量數月後庫存不足的風險。他認為，未來6個月將逐步看出各家差距，關鍵就在過去研發資源布局在哪些市場，企業級需求到明年、後年仍會相當活躍。

潘健成表示，全球記憶體廠擴產是必然，包括中國大陸、韓國、日本及美光都在擴產，但認為「擴產後一、兩年就供過於求」過於天真，因為晶圓廠擴張也會同步帶動記憶體需求，現階段更重要的是觀察記憶體供應能否跟上AI晶片產能擴張。

至於群聯策略，潘健成表示，目前庫存策略是每月底維持相同庫存容量，持續爭取穩定供貨，因為需求持續增加，明年原料供應「真的很緊張」，公司也會努力向原料商爭取更多資源。

他透露，群聯未來3年不需要再開發新的產品線，既有企業級AI產品已足夠，但公司要持續成長，仍會往更大的方向布局，投入時間與資源。

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