統一全球新科技基金，同樣是科技主題，為什麼它近五年能拿第一名？

同樣是買全球科技主題，這檔基金近一年漲了 144.4%，明顯比很多同類基金高出一大截。如果你這幾天剛好在物色科技類型的標的，這份成績單絕對會讓你多看兩眼。

這檔基金的基本身分是什麼？

我們今天的主角是統一全球新科技基金(新台幣)（98638079），這是一檔成立超過十年的老牌基金。要在競爭極度激烈的科技基金市場裡存活十年，而且規模還能持續長大，其實不是一件容易的事。目前它的總規模高達 269 億元，在基金規模排行榜上名列前茅。而且在最近的統計中，它的單月規模大幅成長了 15.3%，這代表近期有許多資金正看好並流入這檔基金。

這檔基金目前的受益人（持有這檔基金的人數）大約有一萬一千多人。雖然人數不算超級多，但總規模卻逼近三百億，這意味著買它的投資人，通常投入的資金量都不小。在風險屬性的分類上，它的風險等級是 RR4。也就是說這檔基金主要投資全球的股票市場，沒有買保守的債券，所以整體的波動相對會比較大。

績效成績單：100萬放五年會變多少？

攤開這檔基金的成績單，長期的數字確實非常驚人。它成立以來的總報酬率高達 1035.3%。等於你如果在十年前基金剛成立時放 100 萬進去，放到這幾天會變成 1135 萬。

如果我們看近五年的表現，它的報酬率是 274.4%。也就是說五年前投入的 100 萬，現在會滾成大約 374 萬。這樣的優異成績，讓它的近五年同類排名（同類型基金中的績效名次）成功拿下了第一名。即使看較短的近一年報酬率也有 144.4%，等於 100 萬在一年內變成了 244 萬，在同類基金裡也排在第三名。

但是高報酬往往伴隨著高波動，這是投資市場不變的定律。如果你看最近一個月的表現，它其實跌了 19.5%。因為這檔基金的 Beta 值（衡量基金波動大小的指標，大於1代表比市場活潑）高達 2.86。換句話說，當市場多頭行情好的時候它會衝得非常快，不過一旦遇到市場短期震盪或回檔時，它往下修正的幅度也會比別人深很多。

不配息的設定，錢都投資到哪裡去了？

你可能會想問，這檔基金有沒有發股息呢？在配息（基金把賺到的錢分回給投資人）的設計上，它是屬於「不配息」的類型。經理人會把投資賺到的錢，直接滾入淨值（基金當下每一份的價格）裡繼續投資。因為科技產業本身就需要大量的資金來研發與擴廠，與其把錢發還給投資人，不如留在基金裡創造長期的複利效果。

那這些錢到底都買了什麼地區的股票呢？從這幾天的最新資料來看，它有大約 39% 投資在北美市場。另外有 26% 放在台灣，還有 19% 買了日本的股票。這其實是一個很有趣且互補的「科技鐵三角」配置。北美通常代表著全球最頂尖的軟體與尖端設計，台灣擁有全世界最強的半導體製造與電子零組件，而日本則在精密機械與半導體材料上佔據絕對優勢。

在台灣的具體產業配置上，主要集中在電子工業（24.37%）與半導體業（12.13%）。這就像是一支把天賦全部點在「攻擊」的球隊。經理人不去買那些穩定發股息但成長緩慢的傳統產業，而是把資金高度集中在最有爆發力的全球科技板塊。因為只有這樣做，才能在科技大浪潮來臨的時候，盡可能去為投資人追求最大的資本利得。

誰適合買這檔基金？誰先不要？

了解完這檔基金的特性後，我們來看看怎樣的投資人最適合它。

如果你是 25 到 40 歲的上班族，每個月有一筆閒錢可以做定期定額。而且你未來五年到十年內，都不需要靠這筆錢來支付生活費或買房頭期款，那麼這檔基金的強大攻擊力就很適合你。因為你可以利用時間來度過短期的市場波動，用紀律安穩地參與全球科技產業的長期成長。

另外，如果你已經有一筆穩定的核心資產，想要拿一小部分資金來衝刺績效，它也很適合作為你的「衛星配置」。

但是，如果你已經快要退休，需要每個月有穩定的現金流來過生活，或者你是一個看到帳面跌個 10% 就會焦慮到睡不著覺的人。老實說，這檔基金可能就不太適合你當作主力。因為它的短期波動真的比較劇烈，你可能會抱得很辛苦，甚至容易在市場低點時因為恐慌而做出錯誤的賣出決定。

怎麼自己追蹤這檔基金的變化？

如果你對這檔基金有興趣，未來你可以怎麼自己追蹤它呢？其實很簡單，你可以定期去各大基金平台看看兩個重點。

首先，觀察它的「地區配置」有沒有大換血。如果哪天你發現北美或台灣的比例大幅下降，轉而拉高了其他亞洲國家的比例，這可能代表經理人對未來的科技板塊輪動有了全新的看法。

其次，你可以觀察它的「基金規模」變化。像這幾天它的規模在單月內就增加了 35 億元。這種資金的大幅流入，通常代表市場當下對它的信心很強。不過如果未來連續好幾個月，規模都在快速縮水，那就是你需要稍微留意，重新檢視市場風向的時候了。

投資沒有絕對的好壞，只有適不適合當下的自己。你覺得自己現在的財務狀態，是比較需要每個月安穩領息，還是希望能承受一點波動，跟著全球科技股一起衝刺資產呢？

本文所提數據均為歷史數據或概念性說明，歷史績效不代表未來表現。投資涉及風險，包括可能損失投資本金。本文不構成任何投資建議，申購前請詳閱公開說明書及產品風險揭露文件。