KBANK ทรีนีตี้คาดกำไร 2H68 อ่อนตัว HoH แต่ปันผลยังน่าสน
#ทันหุ้น - บล.ทรีนีตี้ ส่องหุ้น ธนาคารกสิกรไทย จำกัด (มหาชน) หรือ KBANK กำไร Q2/68 อ่อนตัวใกล้เคียงคาด อยู่ที่ 12,488 ล้านบาท อ่อนตัว 9%QoQ และ 1%YoY
รายได้ดอกเบี้ยสุทธิอ่อนตัว QoQ ตามแนวโน้มการอ่อนตัวของสินเชื่อ และ NIM ส่วนรายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยดีขึ้น QoQ โดยหลักมาจากเบี้ยประกันภัยรับสุทธิ ส่วนค่าใช้จ่ายสำรองหนี้เพิ่มขึ้น QoQ แต่เป็นการเพิ่มสำรองส่วนเกิน สำหรับสัดส่วน NPL ยังค่อนข้างทรงตัวจากการ Write-off และขาย NPL
แนวโน้มกำไรครึ่งปีหลังอ่อนตัวกว่าครึ่งปีแรก หลังมีแรงกดดันด้านเศรษฐกิจและอัตราดอกเบี้ย อีกทั้งยังมีค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานในช่วงปลายปีตามฤดูกาล ปันผลยังน่าสนใจราว 6% ต่อปี จึงคงคำแนะนำ “ซื้อ” ประเมินราคาเป้าหมายปี 2568 ที่ 172 บาท