ก.ล.ต.เปิดเฮียริ่งอีกรอบปรับเกณฑ์ Margin loan คุมเข้มความเสี่ยง บล.คาดประกาศใช้ Q3/68
นายสุรศักดิ์ ฤทธิ์ทองพิทักษ์ ผู้ช่วยเลขาธิการ สายธุรกิจตัวกลางและตลาด สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) เปิดเผยว่า ก.ล.ต. เตรียมเปิดรับฟังความคิดเห็น (เฮียริ่ง) แนวทางการปรับปรุงเกณฑ์ Margin loan เพื่อเพิ่มความรัดกุมในการบริหารความเสี่ยงของบริษัทหลักทรัพย์ (บล.) อีกครั้งในช่วงเดือนมิ.ย. - ก.ค. 68 หลังจากเปิดรับฟังไปก่อนหน้านี้ โดยมีการรวบรวมข้อเสนอแนะความคิดเห็นที่รับฟังไปก่อนหน้านี้ มาปรับปรุงและอาจเพิ่มหลักการบางหลักการอีก และคาดว่าจะสามารถใช้หลักเกณฑ์ใหม่ได้ในไตรมาส 3/68
โดยก่อนหน้านี้ ก.ล.ต. ได้เปิดรับฟังความคิดเห็นเกณฑ์ Margin loan ซึ่งปิดรับฟังไปเมื่อ 4 ก.พ. 68 โดยมีสาระสำคัญ ดังนี้
1. ปรับปรุงอัตรามาร์จิ้นเริ่มต้น (IM) ของหุ้น IPO
2. ปรับปรุงหลักเกณฑ์การปล่อยกู้ให้สอดคล้องกับฐานะของบล.
3. กำหนดสัดส่วนการกระจุกตัวในหลักทรัพย์ที่เป็นหลักประกันของลูกค้าแต่ละราย
4. กำหนดให้บล. คำนึงถึงการบริหารความเสี่ยงด้านเครดิต (credit risk) ของลูกค้าอย่างเหมาะสม
5. ยกเลิกหน่วยลงทุนจากการเป็นหลักทรัพย์ที่ให้กู้ยืมเพื่อซื้อในบัญชีมาร์จิ้น (Marginable securities) และการเป็นหลักประกันในธุรกรรม margin loan และธุรกรรมการยืมและให้ยืมหลักทรัพย์ (SBL)
6. กำหนดให้ บล. มีมาตรการดูแลเพื่อให้การกู้ยืมผ่านบัญชีมาร์จิ้นเป็นไปเพื่อการซื้อขายหลักทรัพย์โดยพิจารณาถึงข้อเท็จจริงหรือสาะรที่แท้จริง (Substance)
ขณะที่ประเด็นการกำกับดูแลธุรกรรม Short Selling ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (ตลท.) จะเป็นผู้ทำหน้าที่ตรวจสอบธุรกรรมซื้อขายในตลาด หากมีการกระทำที่ไม่เป็นธรรม ตลท.จะรวบรวมข้อมูลเพื่อให้ก.ล.ต. ตรวจสอบ โดยที่ผ่านมามีการรายงานการทำธุรกรรมที่ไม่เป็นธรรมจำนวนหนึ่ง และอยู่ในระหว่างการตรวจสอบของก.ล.ต.
อย่างไรก็ตามในช่วงที่ผ่านมายังไม่พบธุรกรรมที่เป็น Naked Short Sell สำหรับประเด็นที่ก่อนหน้านี้ก.ล.ต. กล่าวโทษ บล.เมย์แบงก์ (ประเทศไทย) ในฐานะผู้ประกอบธุรกิจเป็นนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ การขายหุ้นโดยไม่มีหุ้นนั้นอยู่ในครอบครองก่อนขาย นั้นพบว่า เกิดจากความบกพร่องของระบบ ทำให้เกิดเป็น Naked Short Sell แต่เป็นปริมาณหลักทรัพย์ที่น้อยมาก นอกจากนี้สำหรับความคืบหน้าการจัดทำแพลตฟอร์ม Security bureau นั้น เพื่อเป็นข้อมูลให้บล. สามารถตรวจสอบข้อมูลหลักประกันของลูกค้าได้ คาดว่าแพลตฟอร์มดังกล่าวจะเปิดตัว 1 ก.พ. 69
website : mgronline.com
facebook : MGRonlineLive
twitter : @MGROnlineLive
instagram : mgronline
line : MGROnline
youtube : MGR Online VDO