IPO ใหญ่แห่งปี! “CATL” ผู้ผลิตแบตเตอรี่รายใหญ่จีน เตรียมระดมทุน 4 พันล้านดอลล์ เข้าตลาดหุ้นฮ่องกง

IPO ใหญ่แห่งปี! "CATL" ผู้ผลิตแบตเตอรี่รายใหญ่จีน เตรียมระดมทุน 4 พันล้านดอลล์ เข้าตลาดหุ้นฮ่องกง แม้เจอแรงกดดันจากอเมริกา

วันที่ 12 พฤษภาคม 2568 เวลา 06.51 น. สำนักข่าวรอยเตอร์รายงานว่า บริษัท Contemporary Amperex Technology Co. Ltd. (CATL) ผู้ผลิตแบตเตอรี่สำหรับรถยนต์ไฟฟ้ารายใหญ่ของจีน มีแผนระดมทุนอย่างน้อย 3.101 หมื่นล้านดอลลาร์ฮ่องกง หรือประมาณ 3.99 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ จากการเสนอขายหุ้นในตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง ซึ่งจะเป็นการระดมทุนจากการขายหุ้นใหม่ครั้งใหญ่ที่สุดของฮ่องกงในปีนี้ ตามที่ระบุไว้ในหนังสือชี้ชวนที่ยื่นเมื่อวันจันทร์

CATL เตรียมขายหุ้นจำนวน 117.9 ล้านหุ้น ในราคาสูงสุด 263 ดอลลาร์ฮ่องกงต่อหุ้น ตามเอกสารที่ยื่นต่อตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง โดยขนาดดีลอาจขยายเป็น ประมาณ 5.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ หากมีการใช้สิทธิเพิ่มจำนวนหุ้น (Offer Size Adjustment) และ Greenshoe Option ซึ่งเป็นทางเลือกในการเสนอขายหุ้นเพิ่มเติม
ในหนังสือชี้ชวนระบุว่ามีนักลงทุนรายใหญ่ (Cornerstone Investors) มากกว่า 20 ราย นำโดย Sinopec และ Kuwait Investment Authority ตกลงเข้าซื้อหุ้นมูลค่ารวมประมาณ 2.62 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ

ตัวเลือก Offer Size Adjustment อนุญาตให้เพิ่มจำนวนหุ้นได้อีก 17.7 ล้านหุ้น เพื่อระดมทุนเพิ่มได้สูงสุด 4.65 พันล้านดอลลาร์ฮ่องกง หรือประมาณ 598 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และยังมี Greenshoe Option สำหรับขายหุ้นเพิ่มอีก 17.7 ล้านหุ้น เช่นกัน

ทั้งนี้การกำหนดราคาเสนอขายจะอยู่ระหว่างวันอังคารถึงวันศุกร์ โดยจะประกาศราคาสุดท้าย ภายในหรือไม่เกินวันที่ 19 พฤษภาคม หากกำหนดราคาขายที่ 263 ดอลลาร์ฮ่องกงต่อหุ้น จะถือว่าหุ้นที่เสนอขายในฮ่องกงมีราคาต่ำกว่าราคาปิดของหุ้น CATL ที่จดทะเบียนในตลาดเซินเจิ้นเมื่อวันศุกร์ และหากกำหนดราคาต่ำกว่านี้ ส่วนลดก็จะเพิ่มขึ้น

CATL ระบุในหนังสือชี้ชวนว่าได้รับการผ่อนผันจากตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง ไม่ต้องระบุราคาขั้นต่ำของการขายหุ้น เพราะอาจส่งผลต่อราคาหุ้นในตลาดเซินเจิ้น

จากข้อมูลในหนังสือชี้ชวน หุ้นจำนวน 109.1 ล้านหุ้น จะจัดสรรให้แก่นักลงทุนสถาบัน และ 8.8 ล้านหุ้น จะเปิดให้ประชาชนทั่วไปในฮ่องกงเข้าร่วมจองซื้อ

ซึ่งดีลนี้จะเป็นการระดมทุนผ่าน IPO ครั้งใหญ่ที่สุดในฮ่องกงนับตั้งแต่ Midea Group ที่ระดมทุนได้ 4.6 พันล้านดอลลาร์ เมื่อปีที่แล้ว โดยหุ้นCATL จะเริ่มทำการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกงในวันที่ 20 พฤษภาคม แม้ว่านักลงทุนในสหรัฐที่อยู่ในประเทศจะไม่สามารถซื้อหุ้นCATL จากการเสนอขายในครั้งนี้ได้ แต่กองทุนหลายแห่งที่มีสาขาในต่างประเทศยังสามารถเข้าร่วมได้

ทั้งนี้ CATLถูกกระทรวงกลาโหมสหรัฐจัดอยู่ในรายชื่อบริษัทจีนที่มีความเชื่อมโยงกับกองทัพจีนเมื่อเดือนมกราคมที่ผ่านมา แต่ CATLระบุในหนังสือชี้ชวนว่าบริษัทกำลังประสานกับหน่วยงานของสหรัฐ เพื่อจัดการกับข้อกล่าวหาอันไม่ถูกต้อง ซึ่งข้อความในหนังสือชี้ชวนของCATL ระบุว่า “ข้อจำกัดนี้ไม่ส่งผลต่อการดำเนินธุรกิจของบริษัทโดยรวม ยกเว้นกับหน่วยงานภาครัฐบางแห่งของสหรัฐเท่านั้น จึงไม่น่าจะส่งผลกระทบที่มีนัยสำคัญต่อธุรกิจของเรา”

การเสนอขายหุ้นในฮ่องกงครั้งนี้เกิดขึ้นท่ามกลางกระแสข่าวดีว่า สหรัฐและจีนมีการหารืออย่างสร้างสรรค์ในเจนีวาเมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา เพื่อคลี่คลายสงครามการค้า แต่ภาษีนำเข้าของทั้งสองฝ่ายยังคงอยู่ โดยสหรัฐเรียกเก็บภาษี 145% กับสินค้าจีน และจีนเรียกเก็บภาษี 125% กับสินค้าสหรัฐ

CATLเคยระบุว่า ผลกระทบจากภาษีของสหรัฐต่อบริษัทมีน้อย เนื่องจากตลาดสหรัฐมีสัดส่วนเพียงเล็กน้อยในธุรกิจของบริษัท และถูกจำกัดจากนโยบายของรัฐบาลไบเดน ซึ่งตัดแบตเตอรี่จีนออกจากโครงการเงินอุดหนุนรถยนต์ไฟฟ้า

ปัจจุบัน CATLใช้วิธีให้ลิขสิทธิ์เทคโนโลยีแบตเตอรี่แก่ลูกค้าในสหรัฐฯ เช่น Ford และ Tesla เพื่อนำไปผลิตแบตเตอรี่เอง แทนที่จะตั้งโรงงานของตนเองในสหรัฐ โดยวิธีนี้ยังคงถูกนักการเมืองสหรัฐฯ วิจารณ์อยู่บ่อยครั้ง

อ้างอิง : reuters.com

อ่านข่าวที่เกี่ยวข้องกับ สถานการณ์เศรษฐกิจจีน ทั้งหมด ได้ที่นี่