等待鮑威爾發言，四大指數收黑
由於中國在新疆烏魯木齊火災造成官方數據上10人死亡、9人重傷，而烏魯木齊市政府在事後召開的記者會上，直指「部分群眾消防意識不強、自救能力差」，引發白紙革命遍地開花，但如同昨(28)日文中提及，由於中國為需求大國，不僅油價因此受挫於昨(28)日先行失守前低以外，連帶大宗商品價格回落，皆顯示市場現階段明顯觀望中國現況，並且聖路易聯準銀行總裁，Fed鷹派大將布拉德(James Bullard)再度出面提及，Fed在抑制通膨方面還有更多工作要做，2023~24年基準利率可能需要保持在5%以上，時程長度高於先前市場普遍預期的2023年底，而紐約聯準銀行總裁威廉斯(John Williams)則認為美國經濟面臨更大的衝擊風險，可能導致衰退，劣於經濟不會衰退的原先預期，亦同樣導致買盤保守，四大指數昨(28)日全數收黑，等待本週大小非農等重點數據，以及週四(12/1)鮑威爾(Jerome Powell)談話。
布拉德續放鷹聲，美元指數震盪收漲0.54%
昨(28)日美國11月達拉斯聯儲商業活動指數錄得-14.4，高於市場預期的-22，與前值的-19.4，其中，製造業產出指數錄得0.8，低於前值的6，新訂單指數錄得-20.9，低於前值的-8.8，製成品價格指數錄得13.9，低於前值的22.2，原材料支付價格指數錄得22.6，低於前值的32，就業指數錄得5.9，低於前值的17.1，裝船指數錄得-7.5，低於前值的-1.6，雖然於整體數據上表現優於市場預期，但由於指數仍處負值，顯示現階段製造業活動表現仍處於萎縮狀態，與此同時，細項表現皆低於前值，也相對不利於後續製造業活動前景，而Fed官員陸續出面放鷹，進一步令市場觀望等待週四(12/1)鮑威爾(Jerome Powell)談話，加上中國疫情封控引發白紙革命，進一步導致市場普遍觀望全球經濟復甦腳步可能再度受累，美元指數取得部分避險力道，終場收漲0.54%，再度於收復5、10日線同時出現打腳跡象。
零售銷售相關數據遠低於預期，英鎊失守5日線
英國11月CBI零售銷售差值錄得-19，低於市場預期的2，與前值的18，再度逼近9月所創五個月低位負20，英國11月CBI零售銷售預期指數錄得-21，低於市場預期的-9，為2021年3月以來最低，CBI首席經濟學家Martin Sartorius表示，英國於經濟上持續處於逆風狀態，加上昨(28)日文中提及英國罷工逐步蔓延到各行各業，亦不利於第四季度經濟表現，昨(28)日於美元指數震盪收漲0.54%，並有出現打腳跡象的背景下，英鎊/美元於昨(28)日隨即於失守5日線時進一步出現觀望賣壓，終場收跌1.12%%，回測10日線支撐，仍延續先前看法，如失守10日線仍宜部分獲利落袋，並留意回測月線的風險。
觀望Fed動向，歐元突破無力站穩前高
Ifo經濟研究院昨(28)日公布的訪調顯示，象徵德國出口商信心的出口預期指數錄得0.4，高於前值的-4.6，為2022/06以來高，主因汽車業預期海外需求回溫。於歐洲央行(ECB)官員動向上，歐洲央行(ECB)政策制定者德科斯(Pablo Hernandez de Cos)認為至目前為止的升息幅度並不足以遏止通膨，而且歐洲央行(ECB)行長拉加德(Christine Lagarde)昨(28)日提及，經濟將在今年餘下時間和2023年之初走弱，並再度重申利率仍將是歐洲央行(ECB)對抗通脹的主要工具。而歐洲央行(ECB)政策制定者和斯洛伐克央行行長卡日米爾(Peter Kazimir)除抱持同樣看法以外，示警現階段歐元區經濟衰退的風險正在增加，歐洲央行(ECB)管理委員會成員、荷蘭央行行長克拉斯•諾特(Klaas Knot)則表示「經濟衰退並非已成定局」，雖帶動歐元多方勢頭，但由於Fed鷹派大將布拉德(James Bullard)再度出面放鷹，且市場普遍等待週四(12/1)鮑威爾(Jerome Powell)談話，歐元/美元於突破11/15前高後無力站穩，隨即出現短多獲利了結賣壓，回吐盤中戰果後終場收跌0.52%，留長上影線失守5、10日短均。
Fed再度放鷹，金價失守5日線
金市上，「通膨、貨幣政策」仍為中長線多空的兩大施力點，大環境上，美元指數未能搶回頸線之前，仍將持續給予非美貨幣，以及美元計價的大宗、貴金屬表現空間的因素並未改變，只是在Fed鷹派大將布拉德(James Bullard)再度放鷹，且市場普遍等待週四(12/1)鮑威爾(Jerome Powell)談話，帶動美元指數再度收復5、10日線，為金市多方帶來壓力，黃金/美元於昨(28)日失守10日線未能搶回後，終場收跌0.76%，以1,741.42美元/盎司作收，續失5日線，仍延續先前看法，短線格局上，美元指數破頸後續弱並未搶回頸線為事實，10年期美債殖利率同樣完成頸部，於未搶回頸線的背景下，皆相對利於金價多方短線劍指年線，只是本週逢大、小非農數據公布與鮑威爾(Jerome Powell)談話，於反彈格局上，金價在半年線就不宜再度失守，多方宜審慎建倉。中長格局上，「俄烏戰爭、通膨、經濟衰退」等主要重點因素皆未有改變的背景下，且2023的利率峰值預期提高為金市中長線帶來壓力，同樣維持「1,800美元/盎司續為多方反彈大壓」的看法。
中國可能改變防疫現況，美油、布油反彈收復9/26前低
油市上，如同昨(28)日文中提及，短線重點轉往中國全區陸續爆發的「白紙革命」浪潮，令市場普遍擔憂抗議浪潮恐進一步導致能源需求疲軟，盤中美油、布油進一步失守9/26前低，但由於先前OPEC+曾以全球能源需求下降為由降產，在中國需求不明的背景下，無法排除OPEC+可能再度出現降產維持油價的舉動，仍令美油、布油收斂盤中失土，終場跌幅分別收斂至0.01%、0.69%，而大陸「健康中國」微信公眾號於今(29)日上午公布，中國國務院聯防聯控機制將於15:00召開新聞發佈會，而對比近日的「白紙革命」訴求，被視為可能為後續放寬防疫舉措的轉折點，激勵今(29)日陸、港股多方走揚，也連帶帶動短線與中國事件牽連敏感的能源動向，美油、布油於截稿前雙雙反彈漲逾2%收復9/26前低，但由於事件動向「並未明確提及完全解封」，而是修改現有防疫封控情況，改為「快封快解、應解盡解」，於「改變清零政策」完全實質定錘前，仍宜留意反彈無力續殺可能。中期格局重點仍落於英、歐、美經濟數據，長線上「各國當局政策方針仍把通膨列為首要問題」並不利於油市多方動能，技術面上續以百元大壓為長線關鍵分水嶺。
中國防疫快封快解，有利Wynn Resorts、Las Vegas Sands突破前高
S&P500 11大板塊全數收黑，消費必需品、非消費必需品2大板塊終場分別收跌0.38%、0.62%，表現較穩，房地產、能源2大板塊終場分別收跌2.81%、2.74%，表現最弱。成分股中Catalent、Wynn Resorts分別收漲13.36%、4.36%，表現最佳，V.F.、Lumen Technologies分別收跌5.62%、5.48%，表現最弱。值得留意的是，先前與封控防疫動向緊密相關聯的博弈股，於昨(28)日未受「白紙革命」浪潮影響，反而展開逆勢上漲，Wynn Resorts、Las Vegas Sands分別收漲4.36%、1.11%，主要因6家博彩營運商獲得澳門批准續簽10年的博彩營運牌照，而2021/09左右，中國修法加強監管跨境洗錢，令澳門政府宣布要修改《博彩法》曾導致博弈股一度大跌，後續2021/11/27澳門太陽城集團主席周焯華被逮捕，進一步加重觀望，加上當時嚴格實行防疫管控，能否取得牌照續簽，同近年最大的不確定因素之一，而順利續簽令不確定因素僅存防疫管控，帶動昨(28)日股價表現，而如同油市部分提及，今(29)日中國國務院聯防聯控機制於15:00召開新聞發佈會，衛健委發言人米鋒於會上直言「疫情應該要快封快解、應解盡解，以減少對人民帶來的不便影響。」防疫舉措對比之前相對出現彈性空間，亦將相對有利於博弈股多方組織反彈攻勢，帶動Wynn Resorts、Las Vegas Sands分別突破站穩11/15前高，11/18前高。尖牙股跌多漲少，其中Meta跌幅2.36%，Amazon漲幅0.58%，Netflix跌幅1.53%，Apple跌幅2.63%，Alphabet跌幅1.45%。
Walmart黑五銷售帶動股價續衝高
道瓊成分股跌多漲少，其中Merck & Co.、Walmart終場分別收漲0.88%、0.29%，表現最佳，Boeing、MMM終場分別收跌3.66%、3.41%，表現最弱。值得留意的是，暨昨(28)日文中提及，因通膨居高不下仍為事實，且Fed升息並利於房貸同時，也不利於消費貸款，高利率變項排擠可支配所得，導致消費者樽節開支的背景續存，而黑五銷售表現除原先市場用來衡量的庫存去化，也變相成為市場衡量消費力道的一項指標，而就Walmart來說，黑五特惠期間由05:00開始營業，提供時長達7小時的特賣活動，並以49美元的特價年費趁勢吸引消費者註冊會員，Bank of America的分析師Robert Ohmes於報告中點出，Walmart在2022年度的黑五於電子産品、家居用品、玩具和服裝等品類上對消費者給予更大折扣。並且實訪店面實發現，Walmart有越來越多顧客使用自助結賬，有助保持前台結賬通道的消費者結帳效率，而對於Walmart於黑五節前僅雇傭了約4萬名兼職和全職員工，遠低於2021年度同期的15萬名，Robert Ohmes則於報告中指出，減少的招聘人數部分反映出2021年許多員工轉為正式崗位，昨(28)日Walmart股價開高後漲幅一度擴大至0.97%，但受部分短多獲利了結與前段壓力影響，終場漲幅收斂至0.29%。費半成分股全數收黑，Wolfspeed、Marvell終場分別收跌0.00%、0.72%，表現較穩。NXP Semiconductors、ON Semiconductor終場分別收跌4.97%、4.69%，表現較弱。
權王翻紅力挺多方，加權收漲152點重返5日線上
美元指數昨(28)日終場收漲0.54%，但再度搶回5日線上，橫盤整理格局得以延續的背景下，將逐步削弱新台幣多方表現空間，加上昨(28)日台積電ADR開低失守5、10日線後跌幅擴大，終場收跌2.68%，亦相對不利於今(29)日加權多方搶回5日線上，且本週逢大小非農數據公佈，以及鮑威爾(Jerome Powell)談話，又有「白紙革命」浪潮引發觀望，並不利於量能表現，早盤電、金雙雙開低下跌的背景下，非金電開高仍受拖累翻黑，但隨巴隆周刊報導，分析師認為這能加快清零政策轉向，並且陸、港股雙雙開紅走高，令市場於消化「白紙革命」浪潮帶來的影響下，台積電(2330)翻紅領軍電子走高，並且聯發科(2454)、台達電(2308)、從旁助攻，加上買盤同步轉入金、傳拉抬，於金融部分除富邦金(2881)、國泰金(2882)分別收漲2.94%、3.45%，中信金(2891)、兆豐金(2886)亦在買盤的帶動下分別收漲2.93%、1.78%，共守大盤多方，而非金電部分航空雙雄奮起，長榮航(2618)、華航(2610)分別大漲7.81%、5.22%，並且貨櫃航運三雄同有買盤點火，長榮(2603)、陽明(2609)、萬海(2615)皆漲逾2%，令加權指數終場收漲152.77點，以14,709.64點作收。成交量2136.11億，3大類股指數全數收紅，29大類股指數漲多跌少，航運、鋼鐵22大類股指數終場分別收漲3.24%、2.28%，表現最佳，生技醫療、電器電纜2大類股指數分別收跌1.11%、0.48%，表現最弱。OTC櫃買指數中，電子紙龍頭元太(8069)受年線壓力影響，於翻黑失守年線後反彈搶短的獲利了結賣壓出籠，終場跌幅擴大至3.8%，加上先前中小族群指標的生技，在合一(4743)、中天(4128)、藥華藥(6446)、台康生技(6589)等重點指標皆無買盤點火，矽晶圓雙雄中美晶(5483)、環球晶(6488)多方同樣續疲的背景下，多方動向保守，OTC櫃買指數終場震盪收跌0.25%，暫處5、10日均線上整理腳步。
(券商軟體)(註 : 以上僅為數據揭露，無推介買賣之意，投資人須自負交易風險)
【法人動向】
三大法人合計：+90.37億元
外資：+83.51億元
投信：-9.92億元
眾達-KY(4977)Q3淨利年增1.5倍，土洋2日合買卡位營收
權值股部分，量測設備大廠致茂(2360)10月合併營收達27.32億元、月成長19.1％，寫下單月歷史新高，相較去年同期大幅成長87.8％。累計前十月合併營收為187.26億元、年增29.6％，寫歷史同期新高。而全球各大車廠推出的新款邁向電動化已經成為市場趨勢，且當中變革不僅止於車輛本身，更還涵蓋了充電基礎設施，快速充電與高容量電池等技術提升，同時也替產品測試和驗證帶來新的挑戰，為提升充電效能，電動車的電氣總線與動力電池的電壓規格更從400V提升到800V。而量測設備大廠致茂(2360)鎖定電動車充電樁及電池等相關應用推出的產品現在已經獲得客戶導入，且客戶群成功打進歐美及亞洲等全球市場。雖然4Q22將步入傳統淡季，但表現仍有望挑戰年增，今(29)日早盤股價開高後雖一度試圖有所表現，但受前段壓力影響，翻黑後於5日線上震盪整理，終場收跌0.26%。個股部份，眾達-KY(4977)3Q22合併營收8.19億，季增19%、年增44.3%，毛利率30.9%，季增3.5個百分點、年增11.9個百分點，營益率20.9%，季增2.8個百分點、年增13.2個百分點，稅後淨利1.38億，季增229%、年增158%，EPS 2.02元。1~3Q22合併營收20.52億，年增0.8%，毛利率27.4%，年增6.5個百分點，營益率17.7%，年增9.2個百分點，稅後淨利2.22億，年增7.9%，EPS 3.26 元。且10 月合併營收3.00億，月增7.3%，年增61.7%；10月累計合併營收23.53億，年增5.9%，在4Q22受惠400G 光收發模組出貨持續增加帶動營收續強以外，獲利也可逐季改善，今日浮現買盤卡位營收，股價一度強攻漲停，但逢前段壓力，終場漲幅收斂至6.24%。
延伸閱讀：《穎崴前三季稅後，EPS提前創高，投信連3買》
《2023價格有望再漲10%~25%，光罩強鎖2.55萬張漲停》
《1H22中國電動車銷量年增破百成長穩健，康普外資低檔連5買》
(資料來源：籌碼K線 菜圃股倉製圖)(註 : 以上僅為數據揭露，無推介買賣之意，投資人須自負交易風險)
State Farm帶頭採用AM零件賠付，東陽(1319)重返多頭
族群部份軍工、光通訊、觀光、AM零組件、航空、鋼鐵、金融浮現買盤點火，除華星光(4979)再度強攻漲停，眾達-KY(4977)亦於盤中一度亮燈，帶動整體族群起漲腳步，聯亞(3081)、光環(3234)亦一度大漲8.26%、5.46%，但買盤力道未能延續，眾達-KY(4977)終場漲幅收斂至6.24%，連帶引發短多觀望，聯亞(3081)、光環(3234)終場漲幅分別收斂至2.61%、2.84%，而軍工概念股部分，仍由寶一(8222)、精剛(1584)強攻漲停作為族群先鋒指標，隨後在漢翔(2634)開高走高並於午盤一度漲停的背景下，點火族群整體漲聲，但由於前段強多指標之一的雷虎(8033)雖於早盤一度大漲8.74%，卻逢前段壓力導致未能強攻漲停後賣壓出籠，同樣帶來部分觀望，漢翔(2634)、雷虎(8033)終場漲幅分別收斂至6.27%、1.42%，而AM族群主要受到State Farm今年重回採用AM零件，先在6月宣布於美國奧克拉荷馬州、德州兩地，試行以非原廠碰撞零件(包括保險桿、前後車燈)來做估價維修與賠付，12月起又擴大實施至全美39個州。並且美國車輛保有規模為全球第一，原本就是台灣AM零件最大外銷市場；而美國汽車投保率達9成，約87%的碰撞維修費用是由產險公司給付，最大產險業者State Farm帶頭採用AM零件賠付，將有利於台灣AM供應鏈，而台灣最大汽車零件廠東陽集團總裁吳永祥指出，疫情高峰期間，許多OEM(車廠代工，或稱原廠)汽車零件業者被迫關廠斷鏈，不僅影響新車生產，認為「未來三年維修零件將大幅短缺，龐大需求勢必轉向採用AM零件」而通膨、不景氣等背景因素也有利於AM零件的推廣，而東陽(1319)自結10月累計稅前淨利達24.22億，超越2020、2021年全年獲利，甚至比疫情前的2019年稅前淨利23.58億還高，除國際運價下滑，國外客戶急單湧入，令2022年AM汽車零件廠業績都有明顯成長，東陽(1319)過去大舉投入產線整理整頓，生產效率提升、成本下降的成效顯現，令現階段東陽(1319)從收單到出貨最快可於二周內完成，擁有比同業更強的接單與獲利能力。總裁吳永祥直言，2~3Q22 AM行業的急單大量到貨，雖讓讓國外客戶出現「爆倉」的狀況，但等客戶短期庫存調節完畢後，下單將恢復至先前的大量，預期2023年起AM行業又將迎來新一波成長潮，對2023年度業績看法樂觀，今(29)日股價向上跳空開高後震盪走高，終場收漲6.25%，一度強闖半年線與季線。
延伸閱讀：《大陸救房有利裕民，土洋4日合買》
《尾牙旺季+解除口罩令，晶華重登觀光股王》
(資料來源：籌碼K線 菜圃股倉製圖)(註 : 以上僅為數據揭露，無推介買賣之意，投資人須自負交易風險)
快速小結
整體而言，於基本面上，國發會昨(28)日公布景氣報告指出，10月連續第二個月亮出黃藍燈，景氣領先指標更連跌12個月，顯示國內景氣依舊疲弱，並且美國2022年以來已升息15碼，聯邦基準利率落於3.75~4.0%區間，且後續仍有升息空間，貨幣緊縮效應慢慢發酵的背景下，也會影響全球景氣復甦的動能。但處長吳明蕙表示，製造業雖將面臨挑戰，惟受惠於疫情常態化，政府持續鬆綁防疫管制措施，消費人潮正持續回升，加以聖誕節、過年的春節效應將至，估計服務業景氣可望逐漸好轉，且先前巴菲特大舉買入台積電ADR，仍有利於加權指數底部支撐，今(29)日加權震盪終場收漲152.77點，以14,709.64點作收，短線上有壓，下有撐。故同樣維持先前看法，於台股反彈格局尚存的背景下，站穩半年線雖有利多方上看萬五，但仍宜留意追高風險，本週將逢11月營收公布，於操作部分仍可擇優布局，但破線同樣應嚴守停損。
免責宣言
本網站所提供資訊僅供參考，並無任何推介買賣之意，投資人應自行承擔交易風險。
如果喜歡我的文章，可以追蹤我的粉絲頁《菜圃股倉》
留言 0