再生能源產業追蹤：中國、美國與歐洲發展近況

重點解讀：
太陽能需求較弱，主要因為稅率問題打壓到需求。
儲能持續增長、氫能仍在早期發展階段需要基礎設施支持才能擴展。風電行業最壞狀況已過，產業公司獲利正在回溫。

2024年12月4日(優分析產業數據中心) -

全球新能源行業正迎來新一波投資熱潮，太陽能板、風電、氫能與儲能，四大領域近期都釋放出重要信號，市場信心和需求動態也隨之顯現。

太陽能板：美國對東南亞四國加徵高額關稅

美國商務部最近公布了對柬埔寨、馬來西亞、泰國和越南晶體太陽能板電池的反傾銷調查結果，稅率分別為：

● 柬埔寨：125%以上

● 泰國：77%以上

● 越南：50%以上

● 馬來西亞：20%以上

這些稅率將加重10月初裁反補貼稅的影響。反補貼稅針對在生產過程中獲得當地政府補貼、降低生產成本並具價格優勢的產品，對其徵稅以平衡市場競爭。

兩項政策的疊加，對東南亞地區的中國太陽能板企業出口美國市場形成壓力，特別是美國市場向來是中國太陽能板產品的高附加值目標地區，稅收政策將進一步壓縮利潤空間，使得中國太陽能板產品在美國的競爭力大幅下降。

美國此舉被認為是支持本土太陽能板製造業的一種手段。隨著《通膨削減法案（IRA）》推動美國國內太陽能板產能快速發展，相關貿易措施強化了美國本土企業的市場地位。

同時，韓華等非中國企業在此次裁定中受益，例如其位於馬來西亞的工廠反傾銷稅率為0，競爭優勢凸顯。

儘管如此，中國太陽能板市場近期仍顯現一定回暖跡象。但多晶矽價格持續下跌，比前一週下降1.3%，顯示需求端壓力仍未消除。

現在看來，這些企業可能需要更多時間來適應美國貿易政策的變化，同時尋找其他市場的增長機會。

中國風電市場近期傳來利多消息，7.2GW的風機招標開標結果顯示，單位價格逐步回升，終結了2023年的低價競爭困局。此前，價格競爭使風機企業大面積虧損，且風機品質問題頻傳，對行業造成雙重挑戰。

2024年7月中國政府明確提出要防止「內卷式競爭」，隨後，12家風電整機企業共同簽署的《中國風電行業市場公平競爭自律公約》進一步加強市場規範，有機會讓產業更健康。

與全球6000公里的輸氫管道相比，中國目前僅有約400公里運營，基礎設施明顯不足。

所以，內蒙古最近發布《綠氫管道建設發展規劃》，提出建立一個覆蓋廣泛的綠氫輸送網絡，重點打造「一幹雙環四出口」的管道佈局：

● 一幹：建立核心輸送主幹線，連接內蒙古主要氫能生產基地。

● 雙環：兩個環狀管網覆蓋內蒙古內部市場，提升區域內流通效率。

● 四出口：分別向京津冀、遼寧、寧夏及陝西輸送氫能。

根據規劃，近期先進行輸氫管道試點，中期構建主幹網絡，遠期將完成覆蓋全國的管道體系。

由於綠氫的生產規模較大，但因其物理特性（如低密度、高揮發性）以及輸送過程中的高成本，穩定、高效的管道輸送成為關鍵。

內蒙古的大型綠氫項目，例如中煤鄂爾多斯年產2.1萬噸「液態陽光」項目和500MW的綠氫制氨項目，就很急迫需要一個穩定的輸氫管道來做配送。

中國對於氫能產業鏈還處於早期階段，生產與需求的匹配尚需時間，相關基礎設施的完善是行業長遠發展的關鍵。

10月份，中國完成了4.62GW/13.61GWh的儲能項目招投標，規模較之前有所提升，穩步增長。

同時，2小時儲能系統（指充滿電後可持續輸出2小時電能的儲能系統）的平均報價為0.6元/Wh，較上一期上漲3.8%。

從數據看，儲能系統的成本過去起伏較大，因為原材料如鋰、鎳、鈷等價格波動劇烈。但近期價格已趨於穩定，反映出市場需求和供應的關係已經轉趨平衡。

美國的儲能市場同樣表現強勁。10月份新增了754MW的大型儲能項目，雖然較上個月下降20%，但年增率（YoY）增長高達317%。截至今年1至10月，美國累計新增儲能7.75GW，年增率69%，依然展現了強勁的增長趨勢。

歐洲市場在家庭儲能方面表現活躍，10月份德國新增339MWh戶用儲能裝機量，成為全球儲能的重要一環。

儘管如此，行業仍面臨技術和成本挑戰。例如，系統安全性與經濟性仍需進一步提升，新型技術如液流電池（Flow Battery）和壓縮空氣儲能（Compressed Air Energy Storage, CAES）正吸引市場關注，為行業未來提供更多可能性。