สรุปหุ้นเด่นทางพื้นฐาน (24/12/67)
สรุปหุ้นเด่นทางพื้นฐาน (24/12/67)
สำนักข่าวอีไฟแนนซ์ไทย- -24 ธ.ค. 67 9:16: น.
บล.เมย์แบงก์ (ประเทศไทย) หุ้น ราคาพื้นฐาน(บาท) คำแนะนำ/ประเด็นที่สำคัญ AAV 3.4 เลือกหุ้นผู้นำ AAV ถือเป็นผู้นำสายการบินตลาดภายในประเทศ และศักยภาพการเติบโตของรายได้จากเส้นทางบินระหว่างประเทศใหม่ๆ นอกจากนี้ AAV ยังมีโอกาสได้รับประโยชน์จากต้นทุนเชื้อเพลิงที่ลดลง และค่าใช้จ่ายในการบำรุงรักษาที่ผ่านจุดสูงสุดแล้ว CRC 40 มีพัฒนาการที่ดีขึ้นหลายส่วน คาดว่าผลการดำเนินงานในงวด 4Q67 จะเติบโตได้ต่อจาก 3Q67 ตามการเข้าสู่ช่วง ฤดูกาลเฉลิมฉลอง รวมถึงการกลับมาเปิด Central ชิดลม และ Rinascente Milan พร้อมทั้งการขยายสาขา ด้าน SSSG ช่วง ต.ค. พ.ย. ลบ Low Single Digit ดีขึ้นจาก 3Q67 ที่ -3% โดย SSSG ของไทยเป็นบวกจากกลุ่มแฟชั่นกลุ่มไทวัสดุที่ปรับตัวดีขึ้น บล.กรุงศรี หุ้น ราคาพื้นฐาน(บาท) คำแนะนำ/ประเด็นที่สำคัญ BTS 6.49 กระบวนการเพิ่มทุน 1.3 หมื่นล้านบาท และนำไปซื้อหุ้น ROCTEC กับ RABBIT เสร็จสิ้นแล้ว การรวมงบ ROCTEC จะช่วยหนุน กำไร BTS ปีละ 300-320 ล้านบาท ส่วน RABBIT แม้ยังผันผวน แต่อยู่ระหว่างกระบวนการขายทรัพย์สินนำไปลดหนี้หนุนการ Turnaround ขณะที่เงินส่วนที่เหลือจากการเพิ่มทุน คาด BTS จะนำไปคืนหนี้ภายใต้ประมาณการใหม่ คาด BTS จะพลิกมีกำไรปีบัญชี2026F (สิ้นสุด มี.ค. 27) CRC 40.5 งวด 4Q24 คาดเติบโต q-q ตามช่วงฤดูกาล ส่วนการเติบโต y-y ยังคาดหวังได้ไม่มาก จากฐานที่สูงในปีก่อน และยอดขายสาขาเดิมที่ยังติดลบอย่างไรก็ตาม เราประเมินมาตรการต่างๆ ของรัฐฯ โดยเฉพาะมาตรการของขวัญปีใหม่ในลักษณะจับจ่ายแล้วคืนภาษีจะเปิด Upside ทางบวก KTB 24 ภาพรวมการฟื้นตัวเศรษฐกิจไทยงวด 4Q24F ต่อเนื่องปี 2025F ที่ขับเคลื่อนจากการเบิกจ่ายงบรัฐฯ ผสาน การลงทุนต่อเนื่องรัฐฯ+เอกชนที่ประเมินกลับมาโดดเด่นสุดในรอบ 8.5 ปีจะเป็นแรงหนุนหลักต่อคาดการณ์กำไรสุทธิปี 2024-25F คาดเติบโตเด่นสุดในกลุ่ม +19%y-y และ +10%y-y บล.ฟินันเซีย ไซรัส หุ้น ราคาพื้นฐาน(บาท) คำแนะนำ/ประเด็นที่สำคัญ CPN 83 เราคาดแนวโน้มกำไร 4Q24 เบื้องต้นจะเติบโตได้ทั้ง q-q และ y-y หนุนจากรายได้ค่าเช่าศูนย์การค้าที่ยังแข็งแรง และคาดเห็นยอดโอนธุรกิจอสังหาฯที่เพิ่มขึ้นจากปัจจัยฤดูกาล ขณะที่ Margin คาดว่ายังอยู่ในระดับที่ดี จบปี 2024 ประมาณการกำไรที่ 1.68 หมื่นลบ. +12% y-y มี Downside เพียงเล็กน้อย 1-2% บล.พาย หุ้น ราคาพื้นฐาน(บาท) คำแนะนำ/ประเด็นที่สำคัญ CPN 87 ภาพรวมช่วง 4Q24 เรายังมีมุมมองเดิมที่คาดว่ารายได้จะกลับมาเติบโตจาก 3Q24 เพราะเป็นช่วง High Seasons ของภาคการท่องเที่ยว รวมถึงยอดการโอนอสังหาริมทรัพย์ที่จะกลับมาขยายตัวได้อีกครั้งหลังมี Backlog รอโอนกว่า 5,700 ล้านบาท ซึ่งประมาณ 1,100 ล้านบาทจะรับรู้เข้ามาได้ในช่วง 4Q24 นี้ CPALL 31.5 แนวโน้มกำไร 4Q24 จะเติบโต YoY และ QoQ ต่อเนื่องตามการเพิ่มขึ้นของจำนวนนักท่องเที่ยว การเพิ่มสัดส่วนสินค้าประเภท Ready-to-eat และ Ready-to-drinks รวมถึงสินค้าใหม่ๆจาก SME โดยแนวโน้ม SSSG ช่วง QTD ของ 4Q24 ยัง +1% ถึง +3% บล.ซีจีเอส อินเตอร์เนชั่นแนล (ประเทศไทย) หุ้น ราคาพื้นฐาน(บาท) คำแนะนำ/ประเด็นที่สำคัญ MINT 27.25 เราเชื่อว่าราคาหุ้นที่ underperform น่าจะเป็นเพราะตลาดรับรู้ว่าผลประกอบการมีแนวโน้มอ่อนตัวลง เราจึงคงคำแนะนำ ซื้อ เพราะเชื่อว่าผลกำไรที่เติบโตรายไตรมาสและสถิตินักท่องเที่ยวชาวต่างชาติที่แข็งแกร่งทั้งของยุโรปและไทยน่าจะช่วยหนุนให้ราคาหุ้นปรับตัวสูงขึ้น SIRI 1.84 เราคาดว่าปีนี้ SIRI จะทำกำไรสุทธิสูงสุดใน 4Q24 ด้วยรายได้ที่เพิ่มขึ้นจากธุรกิจอสังหาฯและไม่มีขาดทุนจาก The Standard โดยเรายังแนะนำ ซื้อ เพราะมองว่าธุรกิจอสังหาฯ ของSIRI จะ outperform คู่แข่งและบริษัทยังมีอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลสูงในปี 2024-25 เรียบเรียง โดย นายศักดิ์ชาย งอกงาม
อีเมล์. reporter@efinancethai.comอนุมัติ โดย อนุรักษ์ ลีประเสริฐสุนทร
ดูข่าวต้นฉบับ