ส่อง 3 หุ้น! เสี่ยงต่ำ โหมโรง TISCO งบแบงก์

หุ้นวิชั่น - คาดดัชนีฯหุ้นไทย มีโอกาสปรับตัวขึ้น แรงซื้อทยอยกลับเข้าตลาด แม้จะมีการขายทำกำไรช่วงสั้นๆ ให้เห็น จับตา หุ้นที่มีความเป็น defensive และอิงปัจจัยในประเทศ ซึ่งจะเสี่ยงน้อยจากมาตรการการค้า นอกจากกลุ่มธนาคาร ที่เป็นเสาหลักของตลาดในเวลานี้ จะเป็นหุ้นขนาดใหญ่ของแต่ละกลุ่มเลือก CPALL , ADVANC และเพิ่ม BDMS อีกหนึ่งตัว

บล. ดาโอ มองว่า ตลาดหุ้นไทย มีแรงซื้อจากความคาดหวังในเรื่องต่างๆ มีมากขึ้น Flow ไหลเข้าตลาดเอเซีย รวมทั้งการเข้ามาเก็งงบ 2Q ที่จะเริ่มในสัปดาห์นี้ อย่างไรก็ตาม ตัวแปรสำคัญของตลาด ยังอยู่ที่เริ่มการเจรจาการค้า ซึ่งทางรัฐบาลได้เผยเงื่อนไขล่าสุดที่จะนำเสนอสหรัฐฯมาแล้ว

การค้าสหรัฐฯ เริ่มเข้มข้นขึ้นหลังโดนัลด์ ทรัมป์ทยอยร่อนจดหมายประกาศใช้ภาษีกับนานาประเทศ ล่าสุด ให้แคนาดา(บางรายการ) 35% เม็กซิโก 30% และสหภาพยุโรป 30% และอินเดียที่คาดว่าจะเจรจาได้ต่ำกว่า 20% ทั้งนี้ด้านเวียดนามยังอยู่ระหว่างการเจรจาใหม่ 20% ยังสูงกว่าที่คาดไว้

ไทยส่งข้อเสนอเพิ่มเติม ให้ทางสหรัฐฯ แล้ว คาดรู้ผลอย่างเร็วภายในสัปดาห์นี้ …. ผลของการพิจารณาของสหรัฐฯ ที่จะมีผลต่อตลาดคือ ภาษีสินค้าไทย จะถูกเก็บมากกว่าเวียดนามมากขนาดไหน และเงื่อนไขที่เป็น non-tariff จะกระทบกับสินค้าในของบริษัทที่อยู่ในตลาดหุ้นบ้าง

วันนี้ มีการรายงานตัวเลข CPI สหรัฐฯ (คาดการณ์ 2.6%; ครั้งก่อน 2.4%) และ PPI สหรัฐฯ (คาดการณ์ 2.5%; ครั้งก่อน 2.6%) คาดเงินเฟ้อสหรัฐฯ จะเริ่มปรับตัวขึ้นหลังมีการประกาศใช้อัตราภาษีศุลกากรรายประเทศ ซึ่งจะส่งผลกระทบต่อการตัดสินใจของ Fed ในการประชุมปลายเดือนนี้(29-30)

ประธานาธิบดีทรัมป์ขู่ว่าจะเรียกเก็บภาษีศุลกากรอย่างรุนแรงต่อรัสเซียในอัตราประมาณ 100% หากไม่มีการบรรลุข้อตกลงหยุดยิงกับยูเครนภายใน 50 วัน โดยระบุว่าจะเป็นในรูปแบบของ "ภาษีทุติยภูมิ" (secondary tariffs) ซึ่งอาจบังคับใช้กับประเทศที่ค้าขายกับรัสเซีย เช่น อินเดียและจีนที่ซื้อน้ำมันรัสเซีย ….. ข่าวนี้ มีผลต่อหุ้นน้ำมัน (ลบ) เช้านี้ ราคาน้ำมันดิบ Brent อยู่ที่ $69 เหรียญ

มาเลเซียออกกฎควบคุมส่งออกชิป AI หวังสกัดลักลอบขนถ่ายชิปจากสหรัฐฯ ไปจีน …. หากไทย นำมาตรการนี้ (ซึ่งประกาศใช้ได้เลย) มาใช้เหมือนมาเลเซีย จะเป็นเงื่อนไขที่สนับสนุนให้สหรัฐฯยอมรับไทยได้มากขึ้น

การประชุมครม. วันนี้ คาดคลังจะเสนอชื่อ “นายวิทัย รัตนากร ผู้อำนวยการธนาคารออมสิน” เป็นผู้ว่า ธปท.คนใหม่ ต่อที่ประชุมครม. แทน “นายเศรษฐพุฒิ สุทธิวาทนฤพุฒิ” ที่จะครบวาระ 30 ก.ย. 68 ….. กนง. จะมีการประชุม ที่เหลือ 3 ครั้ง คือ ส.ค., 8 ต.ค., 17 ธ.ค. โดยโอกาสที่จะลดดอกเบี้ยปีนี้ มากที่สุดคือ 2 ครั้ง หุ้นที่เกี่ยวข้อง คือ ธนาคาร การเงิน ที่อยู่อาศัย

การเมือง กลางสัปดาห์นี้จะเป็นช่วงสุดท้ายที่นายกฯ ต้องส่งคำชี้แจงต่อศาล รธน. ในประเด็นคลิปเสียงฮุนเซน หลังศาลฯ มีมติรับคำร้องและสั่งหยุดปฏิบัติหน้าที่ชั่วคราวเมื่อต้นเดือนก.ค.ที่ผ่านมา …. คาดหลังจากนายกฯ ส่งคำชี้แจง ศาลฯ จะตัดสินคดี ภายในสิ้นเดือน ก.ค.นี้

TISCO เตรียมประกาศผลประกอบการวันนี้ เข้าสู่ช่วงของการเก็งงบฯ 2Q/25 อย่างเป็นทางการ ประเมินกำไรตลาด จะอยู่ในช่วง 2.1-2.3 แสนล้านบาท ซึ่งต่ำกว่า 1Q/25 ที่ 2.82 แสนล้านบาท …. DAOL ประเมินกำไรกลุ่มธนาคาร ซึ่งเป็นกลุ่มที่ส่งรายงานเป็นอันดับแรก ไว้ที่ 5.3 หมื่นล้านบาท -2% yoy ; -10 qoq ใกล้เคียงกับ Bloomberg Survey ที่คาดว่าจะกำไรหุ้นทั้งกลุ่มจะ -4% YoY และ -10% qoq ….. หุ้นธนาคาร จะมีการประกาศจ่ายเงินปันผลงวดแรก หลังส่งงบ จะหนุนให้ราคาหุ้นช่วงนี้ยังแข็งแรงอยู่

บล. ดาโอ ระบุว่า ตลาดยังมีแรงหนุนจากการกลับมาซื้อหุ้นขนาดใหญ่มากขึ้น (อนุมานว่าคนส่วนใหญ่มองว่าตลาดจะดีขึ้น) โดยมีแรงซื้อหุ้นราคาต่ำ เป็นแรงเสริมให้กับตลาด …….กลยุทธ์ ยังเป็น “เล่นสั้น-หาหุ้นลงลึก-หุ้นปันผลสูง” และ ทยอยเก็บหุ้นขนาดใหญ่

หุ้นที่มีความเป็น defensive และอิงปัจจัยในประเทศ ซึ่งจะเสี่ยงน้อยจากมาตรการการค้า นอกจากกลุ่มธนาคาร ที่เป็นเสาหลักของตลาดในเวลานี้ จะเป็นหุ้นขนาดใหญ่ของแต่ละกลุ่มเลือก CPALL , ADVANC และเพิ่ม BDMS อีกหนึ่งตัว

list ของหุ้นที่ราคาลงมามาก เลือกเข้าเก็งกำไรช่วงสั้นๆ OSP, STA*, JMT*, PRM

หุ้นในพอร์ตวันนี้ นำ TOP ออก และนำ COM7*, SCC, CRC เข้ามาในพอร์ต หุ้นในพอร์ตประกอบด้วย COM7*(10%), SCC(10%), CRC(10%) MTC*(10%), TTB(10%), SCB(10%)

#Technical : HANA, BKA