KGI คัด 3 หุ้นเด่น แนะเก็งกำไร ตามปัจจัยพื้นฐาน
#ทันหุ้น - บล.เคจีไอ (ประเทศไทย) คัด 3 หุ้นเด่น แนะเก็งกำไร ตามปัจจัยพื้นฐาน ได้แก่ IVL ให้เป้าพื้นฐาน 24.5 บาท โดย 1) ประเมินราคาหุ้น Sideway ลุ้นผ่านจุดกึ่งกลาง Bollinger band ขึ้นไป ประเมินแนวรับ 20.1 บาท / แนวต้าน 20.5 – 21.0 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ แนวต้านถัดไป +/- 22 บาท (Stop loss +/-19.6 บาท) 2) ฝ่ายวิจัยประเมินแนวโน้มผลการดำเนินงานหลัก Q2/68 Turnaround และได้ Sentiment บวกจากการเจรจาการค้า จีน – สหรัฐฯ เราประเมินกำไรปกติ (ไม่รวม Stock gain/loss) Q2/68 จะ Turnaround QoQ จาก Spread ที่ฟื้นตัว รวมทั้งประเมิน Sentiment บวกจากภาพรวมเศรษฐกิจโลกที่คาดจะฟื้นตัว ภายหลังการเจรจาการค้าจีน - สหรัฐฯ 3) Valuation ไม่แพง PBV 0.9 เท่า (ต่ำกว่า -1 SD ที่ 1.1 เท่า)
หุ้น OSP ให้เป้า Consensus 18.96 บาท โดย 1) ประเมินราคาหุ้นพักแนวรับ ในกรอบ Sideway up ประเมินแนวรับ 15.7 บาท / แนวต้าน 16.1 – 16.3 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ แนวต้านถัดไป +/- 17 บาท (Stop loss 15.3 บาท) 2) แนวโน้มผลการดำเนินงานยังโต YoY จากส่วนแบ่งตลาดฯ และการคุมต้นทุนการผลิต ฝ่ายวิจัยประเมินส่วนแบ่งตลาดฯที่ทยอยฟื้นตัว ขณะที่การส่งออกโตเด่นชดเชยการบริโภคในประเทศที่ชะลอตัว รวมทั้งมีการล๊อกต้นทุนวัตถุดิบไว้ถึงปลายปีนี้ (ลดความเสี่ยงเรื่องต้นทุนการผลิต) 3) Valuation ไม่แพง Forward PE 14.8 เท่า (หลุดกรอบ -2 SD ที่ +/- 20 เท่า) และคาด Dividend yield +6.6%
หุ้น TFG ให้เป้า Consensus 6.25 บาท โดย 1) ประเมินราคาเริ่มฟื้นตัวหลังพักฐาน ประเมินแนวรับ 5.1 บาท / แนวต้าน 5.25 – 5.35 บาท กรณีฟื้นตัวผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ แนวต้านถัดไป +/- 5.45 บาท (Stop loss 4.96 บาท) 2) แนวโน้มผลการดำเนินงาน Q2 – Q3 ยังเด่นต่อ เราประเมินแนวโน้มกำไร Q2 – Q3 ที่เป็น High season ของธุรกิจโดยปกติจะยังเด่นต่อเนื่อง จากราคาเนื้อหมูที่ยังสูง (ทั้งในไทย - เวียดนาม) ขณะที่การส่งออกไก่ได้ Sentiment บวกจากกรณีไข้หวัดนกที่บราซิล … รวมทั้งกรณีผู้ประกอบการเวียดนามแบนหมูซีพี ทำให้มีโอกาสแย่งส่วนแบ่งตลาดฯ 3) Valuation ยังไม่แพง Forward PE 6.3 เท่า และ Consensus คาด Dividend yield ปีนี้ 7.7%