Max Drawdown กองทุน MEGA10AI-A อยู่ที่เท่าไร และต้องจัดการอย่างไร

กองทุน MEGA10AI-A จะเน้นลงทุนแค่ 10 ตัวเท่านั้น คือ

• NVIDIA Corporation (NVDA)

• Broadcom Inc (AVGO)

• Meta Platforms Inc. (META)

• Amazon.com Inc (AMZN)

• Microsoft Corporation (MSFT)

• Alphabet Inc Class C (GOOG)

• Oracle Corporation (ORCL)

• Apple Inc (AAPL)

• Salesforce (CRM)

• Taiwan Semiconductor (TSM) และเป็นการลงทุนแบบ Equal Weight คือในน้ำหนักหุ้นเท่ากันหมด แนวนี้คือ กองทุนแนว Focus ที่เน้นลงทุนหุ้นแค่ 10 ตัวเท่านั้น ถ้าเรานำหุ้นใน MEGA10AI-A ไปลงทุนเอง ยามหุ้นตก อาจจะมี Max-Drawdown สูงที่สุด โดยจะสูงถึง -38.28% เลยทีเดียว ผมเลยคิด กลยุทธ์ใหม่ โดยเป็น condition การทดสอบดังนี้

• หุ้นใน MEGA10AI-A และทองคำ โดยมีการจัดพอร์ตแบบ Risk Parity

• หุ้น MEGA10AI-A เพิ่มทองคำและ แทน TSM ด้วย MRK โดยมีการจัดพอร์ตแบบ Risk Parity

• หุ้นใน MEGA10AI-A 60% เพิ่มทองคำ 20% และ Healthcare ETF 20%

• หุ้นใน MEGA10AI-A 60% เพิ่มทองคำ 40%เทียบกับ

• หุ้นใน MEGA10AI-A โดยมีการจัดพอร์ตแบบ Equal Weight

• S&P500โดยผลการทดสอบ ปี 2014 – 2024 (May)

Figure 1 ผลการทดสอบปี 2014 – 2024 (May)

ผลคือ หุ้นใน MEGA10AI-A อย่างเดียวแม้จะทำผลตอบแทนได้ดี แต่ มี Max-Drawdown สูงถึง -38.28% และมีความผันผวนอยู่ที่ 21.58% โดยมี Sharpe Ratio ประมาณ 1.34 แน่นอนอาจจะชนะตลาด S&P500 แต่ Max Drawdown และความผันผวน กลยุทธ์ แทนที่ TSMC ด้วย MRK และเพิ่มทองคำ ทำให้พอร์ตมีความ Defensive มากขึ้น และการเพิ่มทองคำช่วยให้บริหารความเสี่ยงได้อีกทาง การจัดพอร์ตจะใช้แบบ Risk Parity ทำให้บริหารความผันผวนได้ดี ผลตอบแทนของพอร์ตอยู่ที่ 25.25% ต่อปี แม้ว่าจะแพ้ MEGA10AI-A แต่ความผันผวนและ Max Drawdown ต่ำกว่ามาก ทำให้ Sharpe Ratio สูงถึง 1.64 เทียบกับ MEGA10AI-A ซึ่งได้เพียง 1.34 เท่านั้น สำหรับท่านที่ซื้อเป็นกองทุน MEGA10AI-A ท่านก็ต้องเข้าใจธรรมชาติของกองทุน คือให้ผลตอบแทนดี แต่ผันผวนและ Max-Drawdown สูง ดังนั้น คำแนะนำคือ ซื้อทองคำและกลุ่ม Healthcare เพิ่มความเป็น Defensive และเป็นการ Hedge ไปด้วยก็ช่วยให้พอร์ตมี Max Drawdown ต่ำกว่า MEGA10AI-A และความผันผวนต่ำกว่าด้วย ดู Max Drawdown แต่ละการทดสอบได้ตามนี้ โดยทดสอบปี 2014 – 2024 (May) หุ้นในกองทุน MEGA10AI-A vs MEGA10AI-A เพิ่มทองคำ vsMEGA10AI-A เพิ่มทองคำและ Healthcare

หุ้นในกองทุน MEGA10AI-Aจัดพอร์ตแบบ Risk Parity เพิ่มทองคำและเปลี่ยน TSMC เป็น MRK

Global Aggressive Hybrid Portfolio พอร์ตการลงทุนที่ผสมผสานกองทุนแบบ Active และ Passive กระจายลงทุนในสินทรัพย์ต่าง ๆ ทั่วโลก ดูรายละเอียดเพิ่มเติมได้ที่ https://port.finnomena.com/plan-select/plans/guruport-hyb

WealthGuru คำเตือน การลงทุนมีความเสี่ยง ผู้ลงทุนควรทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไขผลตอบแทนและความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน | ผลการดำเนินงานในอดีต และผลการเปรียบเทียบผลการดำเนินงานที่เกี่ยวข้องกับผลิตภัณฑ์ในตลาดทุน มิได้เป็นสิ่งยืนยันถึงผลการดำเนินงานในอนาคต | กองทุนมีการลงทุนกระจุกตัวในประเทศที่ลงทุน จึงมีความเสี่ยงที่ผู้ลงทุนอาจสูญเสียเงินลงทุนจำนวนมาก ผู้ลงทุนจึงควรพิจารณาการกระจายความเสี่ยงของพอร์ตการลงทุนโดยรวมของตนเองด้วย | ผู้ลงทุนอาจมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน เนื่องจากการป้องกันความเสี่ยงขึ้นอยู่กับดุลพินิจของผู้จัดการกองทุน | สอบถามข้อมูลเพิ่มเติมหรือขอรับหนังสือชี้ชวนได้ที่บริษัทหลักทรัพย์นายหน้าซื้อขายหน่วยลงทุน ฟินโนมีนา จำกัด ในช่วงเวลาวันทำการตั้งแต่ 09:00-17:00 น. ที่หมายเลขโทรศัพท์ 02 026 5100 และทาง LINE “@FinnomenaPort”