HANA โบรกฯมองราคาหุ้นสะท้อนปัจจัยลบแล้ว คาดกำไรกลับมาฟื้นตัว

#HANA #ทันหุ้น-บล.เคทีบีเอสที แนะนำซื้อ หุ้นบริษัท ฮานา ไมโครอิเล็คโทรนิคส จำกัด (มหาชน) หรือ HANA โดยให้ราคาเป้าหมายที่ 70 บาทต่อหุ้น มองว่าราคาหุ้น  underperform ตลาดหุ้น -47% ในช่วง 3เดือนที่ผ่านมาจากผลดำเนินงานในไตรมาส 4/64 ที่ออกมาต่ำกว่าคาด ซึ่งมองว่าราคาหุ้นได้สะท้อนปัจจัยลบเรื่อง SIC ไปมากพอแล้ว ในขณะที่กำไรจะค่อยฟื้นตัว และแนวโน้มระยะยาวที่ยังเติบโตต่อได้ จากการ transform ธุรกิจจาก EMS สู่ ODM 

อย่างไรก็ตามในระยะสั้นหุ้นกลุ่มอิเลคโทรนิคยังคงได้รับแรงกดดันจากแรงขายหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีทั่วโลกจากความกังวลการขึ้นนโยบายของเฟดรวมถึงความกังจากการ lockdown ในจีน

ฝ่ายวิจัยเคทีบีเอสที ยังคงประมาณการกำไรสุทธิปี 2565-2566 ของ HANA อยู่ที่ 2,287 ล้านบาท เติบโต 48% และอยู่ที่ 2,517 ล้านบาท เติบโต 10% จากสมมติฐานประมาณการ gross margin ที่ 13.1% ลดลงจากปี 2564 จากผลกระทบของธุรกิจ SIC ที่จะมีผลขาดทุนมากในช่วงแรกโดยเฉพาะจากค่าเสื่อม และฝ่ายวิจัยยังคงประมาณการด้านรายได้ปี 2565-2566 อยู่ที่ 27,019 ล้านบาท เติบโต 14% และที่ 30,246 ล้านบาท

เติบโต 12% ตามลำดับ ซึ่งมองว่าความต้องการชิ้นส่วนอิเล็กทรอนิกส์ยังแข็งแกร่ง 

"เรายังชอบการเข้าไปลงทุนในธุรกิจใหม่ในส่วนของ SIC ซึ่งเป็นธุรกิจที่เกี่ยวข้องโดยตรงกับ EV Car ซึ่งในช่วงแรกของการลงทุนในปี 2565 จะมีค่าใช้จ่ายค่อนข้างมาก ส่งผลเชิงลบต่อผลการดำเนินงาน แต่เชื่อว่าในอนาคตหากธุรกิจนี้ประสบความสำเร็จจะเป็น growth driver หลักของบริษัทได้ดีทั้งในส่วนของรายได้ และ gross margin"เคทีบีเอสที ระบุในบทวิเคราะห์ 

ราคาหุ้น HANA เคลื่อนไหวอยู่ที่ 45 บาท บวก 0.25 บาท หรือ 0.56% มีมูลค่าการซื้อขาย 97.59 ล้านบาท 

รู้ทันเกม รู้ก่อนใคร ติดตาม "ทันหุ้น" ที่นี่

FACEBOOK คลิก https://www.facebook.com/Thunhoonofficial/

YOUTUBE คลิก https://www.youtube.com/channel/UCYizTVGMealUUalT6VdUdNA

Tiktok คลิก https://www.tiktok.com/@thunhoon_

APP ทันหุ้น ANDROID คลิก https://qrgo.page.link/US6SA

APP ทันหุ้น IOS คลิก https://qrgo.page.link/QJKT7

LINE@ คลิก https://lin.ee/uFms4n5

TELEGRAM คลิก https://t.me/thunhoon_news

Twitter คลิก https://twitter.com/thunhoon