รวมหุ้นเทคโนโลยีเอเชีย เบื้องหลังเซมิคอนดักเตอร์ ขับเคลื่อนโลก

อุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ วัสดุสำคัญในการผลิตชิปที่อยู่ใน AI, สมาร์ทโฟน, รถยนต์ไฟฟ้า ไปจนถึง Data Center ประเทศผู้นำในอุตสาหกรรมนี้อย่าง ไต้หวัน, เกาหลีใต้, ญี่ปุ่น และจีน ล้วนอยู่ในภูมิภาคเอเชีย สะท้อนถึงบทบาทสำคัญในการกำหนดทิศทางของโลกจากการเป็นต้นกำเนิดเทคโนโลยีที่แท้จริง

ในยุคที่เทคโนโลยีกลายเป็นโครงสร้างพื้นฐานสำคัญของทุกอุตสาหกรรม บริษัทเทคโนโลยีในภูมิภาคเอเชียได้ก้าวขึ้นมาเป็นฟันเฟืองหลักในการขับเคลื่อนนวัตกรรมระดับโลก ตั้งแต่ต้นน้ำอย่างอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ ไปจนถึงปลายน้ำอย่างปัญญาประดิษฐ์เชิงสร้างสรรค์ (Generative AI) หุ่นยนต์อัจฉริยะ และแพลตฟอร์มดิจิทัลขนาดใหญ่ การลงทุนในหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีเอเชียจึงเป็นอีกหนึ่งโอกาสสำคัญสำหรับนักลงทุน โดยแต่ละประเทศมีจุดเด่นและความเชี่ยวชาญที่แตกต่างกัน

สุภาพร ลีนะบรรจง กรรมการผู้จัดการ บลจ.กรุงศรี กล่าวว่า หุ้นเทคโนโลยีในเอเชียมีศักยภาพเติบโตสูง จากการมีบทบาทสำคัญในฝั่งผู้ผลิตในห่วงโซ่อุปทานเทคโนโลยี ตั้งแต่การผลิตชิ้นส่วนไปจนถึงการประกอบขั้นสุดท้าย ยิ่งบริษัทเทคโนโลยีรายใหญ่มีการลงทุนมากขึ้น เพื่อตอบสนองต่อความต้องการใช้งานที่เพิ่มสูงขึ้นของผู้บริโภค บริษัทผู้ผลิตก็จะยิ่งได้รับประโยชน์

"ภาพที่ชัดเจนคืออุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ วัสดุสำคัญในการผลิตชิปที่อยู่ใน AI, สมาร์ทโฟน, รถยนต์ไฟฟ้า ไปจนถึง Data Center ประเทศผู้นำในอุตสาหกรรมนี้อย่าง ไต้หวัน, เกาหลีใต้, ญี่ปุ่น และจีน ล้วนอยู่ในภูมิภาคเอเชีย สะท้อนถึงบทบาทสำคัญในการกำหนดทิศทางของโลกจากการเป็นต้นกำเนิดเทคโนโลยีที่แท้จริง”

นอกจากนี้ บลจ.กรุงศรี มองว่า หุ้นเทคโนโลยีในเอเชียกำลังสร้างผลงานได้โดดเด่นกว่าหุ้นเทคโนโลยีทั่วโลก และราคาหุ้นยังไม่แพง ขณะที่กำไร (EPS) มีแนวโน้มเติบโตสูงจากแรงหนุนของความต้องการใช้งาน AI และการลงทุนอย่างต่อเนื่องของกลุ่มผู้ให้บริการคลาวด์ขนาดใหญ่ (Hyperscaler) รวมทั้งแรงหนุนจากเมกะเทรนด์อย่างปัญญาประดิษฐ์ (AI), ระบบอัตโนมัติ (Automation) และ ดิจิทัลแพลตฟอร์ม ส่งผลให้ตลาดเทคโนโลยีเอเชียเติบโตสู่ระดับมากกว่า 5 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ และการเติบโตดังกล่าวไม่ได้เป็นแค่การขยายขนาดตลาดเท่านั้น แต่ขยายสู่ความหลากหลายของธุรกิจ จากการเติบโตเดิมในกลุ่มฮาร์ดแวร์ ขยายไปสู่กลุ่มซอฟต์แวร์ แพลตฟอร์มดิจิทัล ด้วยเช่นกัน (ที่มา : Wellington Management, FactSet, MSCI โดยเป็นข้อมูลตั้งแต่ 31 ม.ค. 49 – 30 ก.ย. 68)

จากปัจจัยต่าง ๆ ดังกล่าว บลจ.กรุงศรี มองว่าเป็นจังหวะที่ดีในการเข้าลงทุนในหุ้นเทคโนโลยีของเอเชีย

ฟินโนมีนา มีมุมมมองว่าการลงทุนในหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีเอเชียจึงเป็นอีกหนึ่งโอกาสสำคัญสำหรับนักลงทุน โดยแต่ละประเทศมีจุดเด่นและความเชี่ยวชาญที่แตกต่างกัน ดังนี้

ไต้หวัน : ราชาแห่งการรับจ้างผลิตชิปขั้นสูง

ไต้หวันโดดเด่นในธุรกิจ Foundry หรือโรงงานรับจ้างผลิตเซมิคอนดักเตอร์ รวมถึงการประกอบและทดสอบชิป โดยมีความเชี่ยวชาญในการผลิตชิปขนาดเล็กและซับซ้อนที่สุดในโลก (Advanced Nodes)

ตัวอย่างหุ้นเรือธง

• Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC) ผู้รับจ้างผลิตชิปอันดับ 1 ของโลก ซึ่งครองตลาดชิปขั้นสูงที่ใช้ใน iPhone และระบบประมวลผล AI เกือบทั้งหมด
  • MediaTek (MediaTek) ผู้นำด้านการออกแบบชิปสำหรับสมาร์ตโฟนและอุปกรณ์พกพา
  • ASE Technology Holding (ASE Technology) ผู้นำด้านการแพ็คเกจจิ้งและทดสอบชิป

เกาหลีใต้ : ผู้นำด้านชิปหน่วยความจำ (Memory Chips)

จุดแข็งของเกาหลีใต้คือการเป็นผู้ผลิตชิปหน่วยความจำทั้ง DRAM และ NAND Flash แบบครบวงจร ตั้งแต่การออกแบบ การผลิต ไปจนถึงการจำหน่ายสินค้าสำเร็จรูปภายใต้แบรนด์เครื่องใช้ไฟฟ้าและอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์ของตนเอง

ตัวอย่างหุ้นเรือธง

• Samsung Electronics (Samsung Electronics) ยักษ์ใหญ่ที่ครองตลาดชิปหน่วยความจำ สมาร์ตโฟน และหน้าจอแสดงผล
  • SK Hynix (SK Hynix) ผู้ผลิตชิปหน่วยความจำรายใหญ่ที่โดดเด่นในกลุ่มชิป HBM (High Bandwidth Memory) ซึ่งเป็นหัวใจสำคัญของระบบ AI และชิปประมวลผลของ Nvidia

ญี่ปุ่น : เบื้องหลังอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ต้นน้ำ

แม้ญี่ปุ่นอาจไม่ได้เป็นเจ้าตลาดอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์เหมือนในอดีต แต่บริษัทเทคโนโลยีญี่ปุ่นได้ปรับตัวสู่การเป็นผู้คุมต้นน้ำของอุตสาหกรรม ด้วยการผลิตชิ้นส่วน สารเคมี และเครื่องจักรสำคัญที่ใช้ในโรงงานชิปทั่วโลก อีกทั้งยังมีความแข็งแกร่งด้านวิศวกรรมขั้นสูงและหุ่นยนต์อัจฉริยะ (Robotics)

ตัวอย่างหุ้นเรือธง

• Tokyo Electron (Tokyo Electron) ผู้ผลิตเครื่องจักรและอุปกรณ์สำหรับกระบวนการผลิตชิปชั้นนำของโลก
  • Advantest (Advantest) ผู้นำด้านระบบทดสอบประสิทธิภาพชิปเซมิคอนดักเตอร์
  • Keyence (Keyence) ผู้นำด้านเซนเซอร์และระบบอัตโนมัติในโรงงานอุตสาหกรรม
  • Sony Group (Sony Group) ผู้นำด้านเซนเซอร์กล้องถ่ายภาพ (Image Sensors) และธุรกิจความบันเทิงดิจิทัล

จีน : มหาอำนาจด้าน AI ซอฟต์แวร์ และแพลตฟอร์มดิจิทัล

หุ้นเทคโนโลยีจีนมีลักษณะใกล้เคียงกับหุ้นเทคโนโลยีสหรัฐฯ มากที่สุด เนื่องจากมีตลาดภายในประเทศขนาดใหญ่รองรับธุรกิจดิจิทัล จึงโดดเด่นในกลุ่ม Software Services, Internet Platforms, E-commerce และฟินเทค รวมถึงกลุ่มฮาร์ดแวร์อย่างแบตเตอรี่และรถยนต์ไฟฟ้า (EV)

ตัวอย่างหุ้นเรือธง

• Tencent Holdings (Tencent) ยักษ์ใหญ่ด้านแพลตฟอร์มดิจิทัล เกม และบริการออนไลน์
  • Alibaba Group (Alibaba) ผู้นำด้านอีคอมเมิร์ซและคลาวด์คอมพิวติง
  • Meituan (Meituan) ผู้นำแพลตฟอร์ม Food Delivery และบริการท้องถิ่น
  • Semiconductor Manufacturing International Corporation (SMIC) โรงงานรับจ้างผลิตชิปที่ใหญ่ที่สุดของจีน
  • BYD Company (BYD) ผู้นำด้านนวัตกรรมรถยนต์ไฟฟ้าและแบตเตอรี่
  • Contemporary Amperex Technology Co. Limited (CATL) ผู้ผลิตแบตเตอรี่สำหรับรถยนต์ไฟฟ้าระดับโลก

สำหรับนักลงทุนไทยที่ต้องการลงทุนหุ้นเทคฯเอเชีย มีช่องทางดังนี้

• ลงทุนหุ้น หรืออีทีเอฟ ต่างประเทศโดยตรง (Direct Investment) วิธีลงทุนเปิดบัญชีหุ้นต่างประเทศกับโบรกเกอร์ไทยหรือโบรกเกอร์ต่างประเทศ
• ลงทุนผ่าน DR (Depositary Receipt) เป็นตราสารที่ถูกออกแบบมาเพื่อให้นักลงทุนไทยสามารถซื้อขายหุ้นหรือ ETF ในต่างประเทศได้ โดยผ่านการซื้อขาย DR ที่จดทะเบียนซื้อขายได้ในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย
• ลงทุนผ่านกองทุนรวมไทย ที่มีนโยบายลงทุนลงทุนในหุ้นเทคฯเอเชีย ซึ่งปัจจุบันหลายบลจ.มีกองทุนธีมหุ้นเทคฯเอเชียโดยเฉพาะ

อ่านข่าวที่เกี่ยวข้องกับ ตลาดหุ้นทั้งไทยและต่างประเทศ ได้ที่นี่