2 หุ้นแนะนำ บล.แลนด์ แอนด์ เฮ้าส์
#ทันหุ้น – บล.แลนด์ แอนด์ เฮ้าส์ สแกน 2 หุ้นเด่น DOHOME และ MRDIYT แนะนำซื้อ ดังนี้
หุ้น DOHOME แนะนำซื้อ ประเมินแนวต้าน 3.8 แนวรับ 3.46 ตัดขาดทุน 3.32
- รับ sentiment เชิงบวกในระยะสั้นจากการที่ผู้ประกอบการอุตสาหกรรมเหล็กทยอยปรับขึ้นราคาสินค้า 10-15% ซึ่งกระตุ้นให้เกิดการเร่งสต็อกสินค้าก่อนการปรับราคา ส่งผลให้ยอดขายมีโอกาสเร่งตัวในช่วงสั้น ขณะเดียวกัน คาดกำไร Q1/69F เติบโต QoQ และ YoY หนุนจากยอดขายที่เพิ่มขึ้น หลังผ่านพ้นช่วงน้ำท่วมภาคใต้ ประกอบกับการขยายสาขาใหม่ ซึ่งช่วยชดเชย SSSG ที่ยังติดลบเล็กน้อยราว -2%
- ราคาเป้าหมายเชิงกลยุทธ์ที่ 3.8บ. เทียบเท่า FY69F P/E=18x
หุ้น MRDIYT แนะนำซื้อ ประเมินแนวต้าน 9.6 แนวรับ 8.7 ตัดขาดทุน 8.25
- คาดกำไรสุทธิ Q1/69F เติบโต +22%YoY หนุนจากยอดขายเติบโตได้ตามแผนราว 20% YoY หนุนหลักจากการขยายสาขา 66 แห่ง ประกอบกับ SSSG ที่เติบโตราว 1–2% ขณะที่ GPM ที่ปรับตัวดีขึ้นทั้ง QoQ และ YoY ตามสาขา Stand-alone ซึ่งคิดเป็นสัดส่วนราว 90% ของสาขาทั้งหมด นอกจากนี้ KKV ขาดทุนต่อสาขาเริ่มลดลง ขณะที่ต้นทุนทางการเงินมีแนวโน้มปรับตัวลงหลังจากบริษัทนำเงินจาก IPO มาชำระหนี้ในบางส่วน
- ราคาเป้าหมายเชิงกลยุทธ์ที่ 9.85บ. เทียบเท่า FY69F P/E=19.3x