คาด SET ‘Sideways’ รับแรงกดดันภาษี-คริปโตโตแรง!

หุ้นวิชั่น - ทีมข่าวหุ้นวิชั่น รายงาน บริษัทหลักทรัพย์ ฟิลลิป (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) คาด SET Index แกว่งตัวออกข้าง: หลังตลาดรับแรงกดดันจากการเข้าสู่ “Crypto Week” ซึ่งดึงความน่าสนใจจากตลาดหุ้นไปสู่ตลาดสกุลเงินดิจิทัล ขณะที่รอเก็งกำไรงบ 2Q68 ของกลุ่มธนาคาร และลุ้นผู้ว่าธปท. คนใหม่

กลยุทะการลงทุน
เก็งงบ 2Q68: ADVANC, BBL, KBANK, KKP, KTB, MAJOR, PR9
Crypto Play: JTS, TTA, ZIGA, BTC
China Play: SCC, IVL, PTTGC
เดินเรือ: PSL, RCL, WICE
Selective: BEM, AEONTS, TIDLOR, JMT, COM7

สินทรัพย์อื่นหลบไป จังหวะนี้ขอทางให้ Bitcoin: ตลาดหุ้นสหรัฐในวันศุกร์ปรับตัวลง โดยดัชนี S&P500, NASDAQ และ Dow Jones ปรับตัวลง -0.33%, -0.21% และ -0.63% ตามลำดับ ขณะที่รอลุ้นผลประกอบการในหุ้นกลุ่มธนาคารและกลุ่มเทคโนโลยีสหรัฐ การปรับตัวลงคาดมาจากความกังวลในประเด็นกำแพงภาษี ซึ่งทรัมป์ได้ทยอยประกาศกำแพงภาษีของหลายประเทศ รวมถึง EU ที่คาดว่าจะตั้งกำแพงภาษีกว่า 30% ทำให้ความไม่แน่นอนในตลาดหุ้นยังมีสูง ระยะสั้นตลาดสกุลเงินดิจิทัลจึงเข้ามาชิงความน่าสนใจไป โดย Bitcoin ปรับตัวขึ้นทำจุดสูงสุดใหม่ที่ 119,000 ดอลลาร์ต่อคอยน์ หลังคณะกรรมาธิการทางการเงินที่นำโดยพรรครีพับลิกัน ออกมาประกาศว่าสัปดาห์นี้ (14-18 ก.ค. 68) จะเป็น “Crypto Week” โดยจะเป็นช่วงที่สภาสหรัฐผ่านกฎหมายที่เกี่ยวข้องกับสกุลเงินดิจิทัลหลายฉบับ รวมถึง Genius Act ที่มีเป้าหมายหลักในการผลักดันสหรัฐฯ เป็นเมืองหลวงคริปโตของโลก ซึ่งจะเกี่ยวข้องถึงการออก Stable Coin ในอนาคต เนื่องจากจะเป็นกฎหมายแม่บทที่กำหนดมูลค่าสินทรัพย์ค้าประกัน ช่วยให้สินทรัพย์ที่ออกใหม่มีความน่าเชื่อถือ แม้จะกดดันตลาดหุ้น แต่ยังสร้างแรงหนุนให้หุ้นที่เกี่ยวข้องกับสินทรัพย์ดิจิทัล

ลุ้นทั้งงบธนาคาร และผู้ว่าธปท.คนใหม่: โดยสัปดาห์นี้จะเข้าสู่ช่วงประกาศงบ 2Q68 ของหุ้นกลุ่มธนาคาร นำโดย TISCO ในวันที่ 15 ก.ค. เราคาดว่าจะออกมีกำไรที่ 1,558 ล้านบาท ซึ่งลดลง -11.1% y-y และ -5.2% q-q นับเป็นหุ้นที่คาดว่าผลประกอบการจะหดตัวมากที่สุดในกลุ่ม ส่วน KKP คาดว่าจะเห็นกำไรขยายตัว 49.1% y-y และ 8% q-q ซึ่งโดดเด่นกว่ากลุ่มจากผลขาดทุนรถยึดและค่าใช้จ่ายที่ลดลง นอกจากนี้ติดตามการประชุมครม.เพื่อเคาะชื่อผู้ว่าธปท.คนใหม่ แหล่งข่าวล่าสุดเผยว่าจะเป็นคุณวิทัย เนื่องจากมีแนวทางที่เหมาะสมกับเศรษฐกิจปัจจุบัน และเชื่อว่าจะไม่ดำเนินรอยตามทิศทางของธปท.เดิมที่อาจทำให้เศรษฐกิจมีปัญหาในอนาคต

ปัจจัยอื่นที่น่าติดตามในสัปดาห์นี้:
• จีน – GDP 2Q68 / Industrial Production (มิ.ย.) / Unemployment Rate (มิ.ย.)
• สหรัฐฯ – Core CPI + CPI (มิ.ย.) / Core PPI + PPI (มิ.ย.) / Core Retail Sales + Retail Sales (มิ.ย.)