2024年11月20日 (優分析產業數據中心)
隨著氣候變遷威脅日益加劇，如何籌措充足資金成為全球關注的核心議題。特別是在開發中國家，資金需求日漸迫切，亟需財政支持來應對災害、實現能源轉型。
於亞塞拜然舉行的COP29氣候峰會中，全球氣候融資目標被定於每年超過1兆美元。為達成此目標，各國探索多種稅收機制作為解決方案。這些稅收策略不僅影響政策走向，更深刻改變多個產業格局。
不同行業的碳排放趨勢中可知，主要排放來源為電力產業（佔比約40%）、交通運輸業（佔比約20%）和工業燃燒（佔比約17%）。凸顯了能源結構轉型和低碳交通發展的迫切性。
碳排放數據不僅是各國稅收政策制定的重要依據，也對各行業未來的技術發展與商業模式帶來深遠影響。以下從航運、航空、化石燃料等產業切入，分析其中挑戰與潛藏的商業機會：
航運業
針對航運徵收碳稅的提案成為本次峰會的亮點，航運業作為全球供應鏈的核心，承擔約3%的碳排放量，被視為實現氣候目標的重要切入點。
📜 稅收提案：
● 太平洋及加勒比地區：每噸CO2e徵收150美元，並每5年調漲。
● 歐盟與日本：2027年起每噸100美元稅率。
● 預估收益：每年可達1270億美元（2027-2030）。
🚸 挑戰：
● 稅負可能轉嫁至物流成本，最終影響全球供應鏈。
● 技術升級與低碳船舶需求迫在眉睫。
♻️ 機會：
● 氫燃料船舶與電動船舶等低碳技術的應用潛力巨大，將成為新藍海市場。
● 碳稅收入可轉為基礎設施建設補助金，改善新興市場港口運能。
航空業
航空業僅佔全球排放的2%，但作為交通業的重要支柱，其增值稅與銷售稅的豁免地位被重新審視。
📜 稅收提案：
● 涉及航空燃料稅、高端票價稅與頻繁飛行稅，可能年收入190億至1640億美元。
● 現有票務稅：21國徵稅，稅率介於2至500歐元。
🚸 挑戰：
● 全球統一稅制困難，可能造成市場競爭不公平。
● 消費者需求可能因票價上漲而減弱，衝擊旅遊業與航空業收入。
♻️ 機會：
● 推動可持續航空燃料（SAF）市場發展，成為綠色航空的核心驅動力。
● 低碳航班或可成為航空公司品牌價值提升的關鍵競爭力。
化石燃料業
化石燃料產業作為全球能源供應的核心，在碳稅與超額利潤稅（windfall tax）中受到高度關注。
📜 稅收提案：
● 每噸5美元的「氣候損害稅」可年產生2160億美元。
● 對14家大型石油公司兩年內超額利潤徵收50%稅，創收1730億美元。
🚸 挑戰：
● 能源價格波動可能對全球經濟造成不穩定影響。
● 稅負轉嫁至消費者的可能性使政策執行需特別謹慎。
♻️ 機會：
● 傳統能源企業將加速布局綠色能源技術，增加在風能、太陽能領域的投資。
● 新能源應用技術（如儲能與氫能）市場將成為主要增長點。
金融業
金融交易稅已有基礎，但跨境實施仍存挑戰。
📜 稅收提案：
● 股票與債券交易稅0.1%，衍生品交易稅0.01%，每年可產生2380億至4190億美元。
🚸 挑戰：
● 不同國家對稅率及執行細則的分歧，增加跨國協調難度。
● 交易稅可能影響市場流動性與金融產品的吸引力。
♻️ 機會：
● 綠色債券、可持續投資基金等產品將迎來資金流入的契機。
● 推動全球金融體系向更具社會責任的方向發展，吸引ESG投資者。
富豪與財富管理業
對超級富豪課徵財產稅成為本次議題的另一焦點，將帶來財富分配與社會責任的廣泛討論，並且可能在奢侈品、高端資產管理等領域帶來深遠影響。
📜 稅收提案：
● 全球最低稅率2%，每年可創收2500億美元。
🚸 挑戰：
● 防範資金外流至避稅天堂，需加強國際間稅務合作。
● 稅務政策需要更細緻化，以避免破壞全球資本市場穩定。
♻️ 機會：
● 高端資產管理需求將增長，特別是稅務規劃與避稅結構設計的專業服務。
● 富豪捐贈與慈善基金規模或進一步擴大，促進綠色與社會責任投資。
塑膠產業
塑膠污染成為環保議題重點，對初級塑膠生產商徵稅成為可行方案。
📜 稅收提案：
● 每噸塑膠徵收60至90美元稅，年收入可達250至350億美元。
🚸 挑戰：
● 徵稅成本可能轉嫁至下游生產者與消費者，對低收入市場衝擊較大。
● 塑膠替代品市場仍需技術突破以降低成本。
♻️ 機會：
● 生物可降解材料市場將加速發展，帶動相關產業鏈增長。
● 刺激企業提高廢棄物回收技術的研發與應用。
加密貨幣業
加密貨幣挖礦耗能極高，對其徵稅具備減排潛力。
📜 稅收提案：
● 電力稅：每千瓦時0.045美元，可年收52億美元。
● 交易稅：交易額0.1%稅率，每年可籌措158億美元。
● 資本利得稅：20%稅率，可產生3230億美元收入。
🚸 挑戰：
● 全球統一稅制執行困難，需加強國際合作以提高效率。
● 稅負過高可能降低交易活動的活力，導致市場萎縮。
♻️ 機會：
● 推動加密貨幣行業向低能耗技術（如PoS機制）轉型。
● 為區塊鏈企業提供綠色金融服務，形成新型商業模式。
透過對各行業稅收提案的細緻探討，不難發現，氣候融資新機制既帶來挑戰，也為產業轉型與創新創造了無限可能。無論是航運、航空，還是金融與能源行業，企業須積極應對政策變化，把握潛在機遇，以實現長期可持續發展。